12 февраля 2010 г. Ежедневный аналитический обзор «Ваш консультант» Внешний фон Важные новости прошлой торговой сессии Важные макроэкономические данные: Инфляция в РФ с 2 по 8 февраля ускорилась до 0,2%, с начала года сегодня составила 1,9% Торги Промпроизводство во Франции неожиданно снизилось в декабре (- завершились 0,1%, ожидался рост на 0,5%). индексов, которое сегодня утром уже с Рост промпроизводства в Великобритании в декабре превысил лихвой прогнозы (0,5%, ожидался рост на 0,2%). динамикой Банк Англии ожидает более слабых темпов роста ВВП, сохранения российские акции показали инфляции ниже целевого уровня основном, ОПЕК незначительно снизила прогноз мирового спроса на нефть в закрывшись при этом выше уровней 2010г – до 85,12 млн б/с локального Доверие к мировой экономике ухудшилось в феврале из-за опасений FORTS на вечерней сессии неплохо роста бюджетных дефицитов подрос. Торги в Азии завершились Дефицит внешней торговли США в декабре неожиданно вырос до позитивной $40,2млрд. (ожидалось снижение до $35,8млрд.) Цены на нефть продолжили отскок ФРС может принять решение о повышении учетной ставки "в скором вверх. Открытие российского рынка времени" - Бернанке ожидаем с «гэпом» вверх в рамках 1%. Важная корпоративная информация: "Силовые машины" заключили контракт с "РусГидро" на проведение реконструкции четырех гидроагрегатов Волжской ГЭС. "УралХим" выставил оферту на приобретение 24,99% акций ВМУ по цене 6,28 руб. за ценную бумагу. Внешний фон для российского рынка "Сильвинит" в 2010г. увеличит объемов поставок калийных удобрений на российский рынок на 7,1% - до 803 тыс. т. складывается на позитивный. американских небольшим отыграно биржах снижением позитивной фьючерсов. ADR негативную рынка. на , в динамику, Срочный динамикой рынок индексов. Индексы российского рынка Индекс Значение РТС 1391,94 % изм. 0,35 РТС-2 1505,87 -0,27 ММВБ 1329,35 0,16 ММВБ-10 3070,48 0,07 РТСfut 140660 1,41 Ведущие мировые индексы (на 9:00 мск) Ожидаемые на 12 февраля 2010 г. события Ожидаемые макроэкономические данные из США В 16:30 мск публикуются розничные продажи за январь. Прогноз: 0,4%. Предыдущее значение: -0,3%. (перенесено из-за непогоды) В 17:55 мск публикуется индекс потребительской уверенности за февраль. Прогноз: 74,8. Предыдущее значение: 74,4. В 18:30 мск публикуются данные по запасам нефти за неделю до 5 Значение % изм. 10144,19 1,05 S&P500 1076,6 1,25 NASDAQ 2177,41 1,38 FTSE-100 5161,48 0,57 CAC-40 3616,75 -0,52 Xetra DAX 5503,93 -0,59 NIKKEI-225 10078,93 1,15 В 22:00 мск публикуется исполнение федерального бюджета (млрд. $) HangSeng 20357,79 0,33 за январь. Прогноз: -60. Предыдущее значение: -91.9. (перенесено BOVESPA 66128,94 1,66 S&P500fut 1090,55 0,44 февраля. Прогноз: н/д. Предыдущее значение: 2 320 000. Индекс Dow Jones из-за непогоды. Сырье Ожидаемые макроэкономические данные из Европы В 10:00 мск публикуется ВВП (предварительный) в Германии за 4 квартал 2009. Прогноз: 0,3%. Предыдущее значение: 0,7%. В 13:00 мск публикуется следующие данные: - ВВП (предварительный) за 4 квартал 2009. Прогноз: 0,3%. Предыдущее значение: 0,4%. - Промышленное производство за декабрь. Прогноз: 0,2%. Предыдущее значение: 1%. Ожидаемые корпоративные события ОАО "Фармстандарт" опубликует неаудированные данные о продажах за 2009 год. Товар Цена, $ % изм. Нефть Brent 72,54 0,57 Нефть WTI 74,52 1,04 Золото 1078,8 0,17 Серебро 15,45 -0,32 Алюминий 2046 -0,68 Медь 6600 -0,53 Никель 17940 1,47 Платина 1520,5 0,43 Палладий 418,5 -0,77 Fiat и Sollers подпишут соглашение о реализации проекта на 2,4 млрд евро Газпром" проведет в Нью-Йорке "День инвестора" Будут опубликованы отчеты Alcatel-Lucent, Credit Suisse Group, McAfee Inc., PepsiCo, Philip Morris International, Renault S.A., Rolls-Royce Group plc иStatoil. © 2009 г, ООО "Альфа Брокер Капитал" Валютные курсы Вал. пара Значение Изм. EUR/USD 1,3663 -0,15% -0,08% GBP/USD 1,5686 USD/CHF 1,0721 0,09% USD/JPY 89,695 -0,04% USD ЦБ РФ 30,1245 -12,17коп EUR ЦБ РФ 41,5085 -14,66коп 1 ADR (США) Прогноз по рынку на 12 февраля 2010 г. Открытие торгов в России ожидаем сегодня с гэпом вверх. Цели роста на четверг – 1345, 1360- Эмитент Цена, $ % изм. 1370 пунктов по Индексу ММВБ. Пробой поддержки на 1320 пунктах способен привести к Ростелеком 29,75 0,17 снижению на 1300, 1270. В целом ситуацию продолжаем рассматривать как колебания в рамках СургутНГ (ап) 8,15 0,99 нисходящего тренда. Фьючерс на Индекс РТС в ходе торгов среды отработал диапазон 138 000- МТС 48,87 3,47 143 000 пунктов. Цели роста на сегодня – 141 000, 143 000 пунктов. Пробой 143 000 Вымпелком 18,13 4,2 предполагает следующие цели покупок на 145 000, 147 000 пунктов. Мечел (ао) 23,46 7,22 У индекса ММВБ в среду был шанс закрепиться выше уровня сопротивления на отметке 1350 пунктов, однако после заявлений Б.Бернанке сделать ему этого не удалось. Текущий равный ADR (Европа) расклад сил продавцов и покупателей позволяет рассчитывать на консолидацию вблизи уровня 1320 пунктов по индексу ММВБ, однако если опасения ужесточения кредитно-денежной политики США будут расти (хотя ранее регуляторы заявляли о предстоящем сохранении ставки Эмитент Цена, $ %изм. Газпром 22,7 -0,44 ФРС на близком к нулю уровне в течение очень длительного периода), "медведи" легко продавят Газпромнефть ЛУКОЙЛ котировки отечественных бумаг вниз. Доклад Бернанке позади, реакцию американского рынка мы видели. Теперь впереди другое важное событие - состоится внеочередной экономический саммит ЕС, повестка дня, вероятнее всего, будет по Греции. Из других макроэкономических событий в 16:30 мск. выделим публикацию данных по пособиям в США. Индекс ММВБ имеет шансы вновь приблизиться к 1350, как и накануне. Но вот выйти из локального боковика будет непросто. Обзор торгов 11 февраля 2010 г. В среду торги на российском фондовом рынке проходили в умеренно позитивном ключе благодаря консолидации цен на нефть марки Brent в районе 72,5 долл. и появлению новостей о том, что страны ЕС достигли принципиальной договоренности об оказании финансовой помощи Греции и обсуждают конкретные шаги. Сама Греция также ищет способы снижения дефицита бюджета, в качестве возможных мер рассматриваются снижение зарплат госслужащим, повышение налогов и пенсионного возраста. Однако к концу торгов оптимизм улетучился на фоне публикации данных о неожиданном росте дефицита торгового баланса США в декабре и сообщения главы ФРС Бена Бернанке о возможном скором повышении ключевой процентной ставки. В результате оба ведущих биржевых индекса РФ ушли в "минус". По итогам торговой сессии 10 февраля индекс ММВБ снизился на 0,82% - до 1327,24 пункта, РТС 24 0 52,25 0,38 НорНикель 14,95 -0,33 ВТБ 4,7 -1,92 ПолюсЗолото 26,07 -1,92 РусГидро 4,03 -1,01 Новатэк 64 0,59 Евраз 29,59 -0,81 Татнефть 30,1 -0,28 Роснефть 7,2 -1,16 Уралкалий 21,31 -1,62 Черкизово 15 -0,72 Полиметалл 9 -0,38 ПИК 4,55 0 СистемаГалс 1,9 -0,82 НМТП 11,25 -2,02 ММК 12,77 2,22 Северсталь 11,17 -1,22 АФК Система 24,34 3,93 Магнит 15,14 -0,07 - на 0,23% - до 1387,11 пункта. Комстар-ОТС 5,8 0 Как и днем ранее, уверенно выступал финансовый сектор. Цена бумаг Сбербанка выросла на СургутНГ (ао) 8,09 1,02 0,7%, Банка Москвы - на 1,87%. Акции ВТБ ограничились снижением на 1,11%. Значительно Челяб. ЦЗ 4 0 подешевели только бумаги банка "Возрождение" (-3,04%), однако значительного влияния на динамику отраслевого индекса это падение не оказало. Накануне Deutsche Bank понизил рекомендацию по акциям "Возрождения" с "покупать" до "держать", однако на волне всеобщего оптимизма событие отыграно не было. Еще лучше выглядели телекоммуникационные компании, Credit Suisse повысил целевые цены межрегиональных операторов и рекомендовал покупать бумаги "Дальсвязи" (прибавила по итогам дня 0,71%), "Сибирьтелекома" (+4,14%) и "Волгателекома" (+2,86%). Акции "СевероЗападного Телекома" подорожали на 2,86%, "Уралсвязьинформа" - на 2,23%. Акции "Центртелекома" подешевели на 0,24%. "Ростелекому" и ЮТК была подтверждена рекомендация продавать, операторы потеряли 0,66% и 3,22% капитализации соответственно. В электроэнергетической отрасли повышенным спросом пользовались бумаги территориальных генерирующих компаний (ТГК). Эксперты связывают бурный рост с появлением в прессе сообщения о возможном переходе на единую акцию, что сделает объединенную компанию одним из основных игроков оптового рынка электроэнергии с долей 7,4% совокупной мощности в России. Акции ТГК-5 взлетели в цене на 25,21%, ТГК-6 - на 17,53%, ТГК-9 - на 16,67%, ТГК-14 - на 2,78%. Более ликвидные компании отрасли в среду теряли в цене: ФСК ЕЭС - 1,28%, "РусГидро" - 0,98%, "Интер РАО ЕЭС" - 2,64%, "Холдинг МРСК" - 4,11%. Динамика металлургического сектора была разнонаправленной. Лучше других смотрелись бумаги НЛМК (+1,61%), комбинат отчитался о росте отгрузки на экспорт в январе на 0,8% по сравнению с предыдущим месяцем и на 50% в годовом исчислении. Позитивно отреагировал рынок и на сообщение ММК (+2,69%) о том, что кризис не повлиял на взаимодействие комбината с предприятиями трубной отрасли. Другие компании сектора завершили день снижением: ГМК "Норильский никель" - на 2,53%, "Северсталь" - на 2,21%, "Мечел" - на 1,76%, ТМК - на 1,35%, "Полиметалл" - на 0,7%. Нефтегазовая отрасль 10 февраля была не в фаворе. "Газпром" потерял 1,96% капитализации, "Роснефть" - 0,76%, ЛУКОЙЛ - 1,96%, "Сургутнефтегаз" - 0,95%, "Транснефть" - 1,01%, "Газпром нефть" - 0,34%. Снижение отраслевого индекса "ММВБ-Нефть и газ" оказалось наибольшим на рынке. © 2009 г, ООО "Альфа Брокер Капитал" 2 Технический анализ по итогам торгов 11 февраля 2010г СБЕРБАНК России Обыкновенные акции Сбербанка по итогам прошлой торговой сессии закрылись на отметке 82,67руб., поднявшись на 1,45%. Во вторник Сбербанк закончил корректироваться и продолжил импульсные волны падения. Четко прорисовывается пятиволновая модель, в которой сейчас формируется последняя пятая волна. Кроме того, Сбер практически дошел до восходящего тренда с июля 2009. Это сильная поддержка и от нее вполне может сформироваться серьезный отскок. Ожидаем нейтрального открытия, далее будет формироваться отскок. Ближайшее сопротивление на 80,5 - верхняя граница падающего канала. Если уровень будет пробит, и фон не ухудшиться, то следующий уровень уже на 82,5. Но давление продавцов сохраняется, особенно в финансовом секторе. Так что, если уровень 80,5 не будет пробит, то последующее падение приведет Сбер на 78. Сигналы технических индикаторов на часовом графике: RSI нейтрален, MACD выше нуля, дает сигнал на продажу, скользящие средние указывают на рост. Ближайшие поддержки: 79руб., 78руб., 75руб. Уровни сопротивления: 80,5руб., 82,5руб., 84руб., 85руб. ВТБ Акции ВТБ по результатам прошлой торговой сессии выросли на 0,99%, закрывшись на отметке 0,0715руб. ВТБ продемонстрировал отскок от поддержек, но сразу вернулся к ним обратно. Бумага буквально легла на тренд накануне и сегодня вновь удобная точка для операций. Поддержка этой линии ведет свою историю с июля прошлого года, что говорит о силе тренда и дает право на лонг с хорошим стопом. Технически есть все предпосылки для покупки с удобным коротким стопом на 6.9. Есть шанс в ближайшую неделю увидеть попытку роста. Целью будет служить отметка 7.5 копеек. Рекомендованные лонги — держать. Внешний фон позитивен, открытие ожидаем выше 0,071руб. На текущий момент индикатор RSI на часовом графике сейчас нейтрален. МАCD (12-26) на часовике указывает вниз. Экспоненциальная средняя ЕМА-20 ниже ЕМА-45, цена акции находится ниже своих средних ЕМА-20 и ЕМА-45, что дает негатинвый среднесрочный сигнал. Ближайшие уровни поддержки: 0,07руб., 0,069руб., 0,067руб. Ближайшие сопротивления: 0,0725руб., 0,075руб., 0,076руб. ГМК НорНикель Акции ГМК на предыдущей торговой сессии снизились на 0,91%, закрывшись на отметке 4431,33руб. ГМК в границах восходящего среднесрочного тренда снова добрался до линии поддержки на 4450, на которой благополучно и остановился. Спекулянты только начали подбирать подешевевшие акции. Но негативный внешний фон подталкивает к новым продажам. Бумага все еще не сподобилась на более значимый отскок. Но сегодня будет пытаться организовать новую попытку отскока. НорНикель сформировал локальный с начала года нисходящий канал, линия поддержки которого пролегает на 4200. Но даже в этом нисходящем тренде бумага может начать куда более сильный отскок, ориентировочно в район 4700, так как не все успели продать и выйти из акций до начала этого падения. Сигналы технических индикаторов на часовом графике: RSI близок к перепроданности. MACD дает сигнал вниз, скользящие средние указывают на снижение. Ближайший уровень поддержки находится у 4440руб., 4400руб., 4350руб., 4200руб. Уровни сопротивления: 4500руб., 4650руб., 4750руб., 4800руб., 5000руб. Сургутнефтегаз Обыкновенные акции Сургутнефтегаза на предыдущей торговой сессии выросли на 0,64%, закрывшись на отметке 24,354руб. Сургут благодаря негативному внешнему фону пробил линию поддержки среднесрочного восходящего тренда на 25. Этот уровень, несколько месяцев оберегавший Сургут от падения, на этот раз оказался не в состоянии сберечь бумагу от дальнейших продаж. К тому же акция обрисовала контуры нового нисходящего тренда с линией сопротивления на 28 и поддержкой на 23,8. Несмотря на заметное падение в последнее время, пока ничего подобного на отскок не наблюдается. Инвесторы не торопятся с покупками. Сегодня все же Сургут сможет отыграть часть вчерашних потерь. Сигналы технических индикаторов на часовом графике: RSI нейтрален, MACD дает сигнал вниз, скользящие средние указывают на падение. Ближайшие уровни поддержки: 24руб., 22,7руб., 22руб. Уровни сопротивления: 24,5руб., 25руб., 25,8руб., 27руб., 28руб. ЛУКОЙЛ Акции ЛУКОЙЛа на предыдущей торговой сессии снизились на 0,58%, закрывшись на отметке 1554руб. Рост вчера так и не получился, в первой половине дня предпринимались вялые попытки порасти, однако уровень 1610 не хотел сдаваться. Во второй половине дня стало ясно, что покупка так и не появилась, что вынудило вернуться продавцов и обвалить Лукойл в район 1560. Лукойл вчера приблизился к нашему расчетному диапазону в районе 1550-1500, где мы ожидаем поддержку со стороны покупателей. Вчера был оглашен план Бернанке по сокращению антикризисных программ. Как и ожидалось, ничего особо нового он не предложил, а ограничился стандартным набором инструментов. Однако срок, когда может быть поднята процентная ставка, так и не был обнародован. По всей видимости, на пару дней рынкам этого будет вполне достаточно, что поможет немного подрасти. Сегодня ожидаем положительное открытие в районе 1580, если удастся преодолеть уровень 1600, то сможем выйти в район 1630. Поддержкой теперь выступает диапазон 1500-1550. Сигналы технических индикаторов на часовом графике: RSI нейтрален. MACD без сигнала, скользящие средние дают сигнал вниз. Ближайшее сопротивление проходит на уровне 1600 рублей. В случае его преодоления возможен поход в район 1630 рублей. Ближайшая поддержка находится на уровне 1550 рублей. В случае ее преодоления возможно дальнейшее движение к уровню 1500 рублей. Газпром Акции Газпрома на предыдущей торговой сессии снизились на 1,8%, закрывшись на отметке 168,4руб. Газпром дотянул-таки до долгосрочного восходящего тренда, почти достигнув целевой отметки 173. Дно вторника - 173.28. Мы полагаем, что ещё может быть локальный прорыв поддержки фитилём, но потом акция всё-таки будет отжиматься. Желающие рискнуть могут уже сейчас играть в отскок. Тем более, что внешний фон умеренно позитивен. Скорее всего, акция имеет неплохой потенциал для отскока, а возможно и начала новой волны роста. Пока всё-таки будем говорить об откате вверх. Ближайшее сильное сопротивление - 185. В случае если начнётся новая волна роста, она может увести бумагу за 200. Сигналы технических индикаторов на часовом графике: RSI нейтрален. MACD без сигнала, скользящие средние указывают на снижение. Ближайший уровень поддержки находится у 192руб., 190руб., 185руб., 183руб., 180руб., 178руб. Уровни сопротивления: 195руб.,198руб., 200руб. © 2009 г, ООО "Альфа Брокер Капитал" 3 Ежедневный аналитический обзор «Ваш консультант» Наименование организации ООО «Альфа Брокер Капитал» Место нахождения РФ, 630087, г. Новосибирск, ул. Щетинкина, 49, оф. 503 Контактные телефоны (383) 3-630-630, 346-30-16, 8-800-55555-10 Отдел брокерского обслуживания Новосибирск, ул. Щетинкина, 49, оф. 503 Тел.: (383) 3-630-630 Факс: (383) 3-630-630 Начальник отдела брокерского Старший специалист отдела Старший специалист отдела обслуживания брокерского обслуживания брокерского обслуживания Откидычева Кристина Викторовна Нетягина Елена Валентиновна Мусохранов Виталий Александрович Тел.: (383) 3-630-630, доб. тел. 121 Тел.: (383) 3-630-630, доб. тел. Тел.: (383) 3-630-630, доб. тел. 124 121 E-mail: analitic@abcbroker.ru Отдел дилерских операций Новосибирск, ул. Щетинкина 49, оф. 503 Тел.: (383) 3-630-630, доб. 111 Факс: (383) 3-630-630 Начальник отдела дилерских операций Морозов Евгений Станиславович E-mail: trader@abcbroker.ru Отдел клиентского сервиса Новосибирск, ул. Щетинкина 49, оф. 503 Тел.: (383) 3-630-630 Факс: (383) 3-630-630 Начальник отдела клиентского сервиса Специалист отдела клиентского Шишков Денис Анатольевич E-mail: shishkov@abcbroker.ru Тел.: (383) 3-630-630, доб. тел. 123 сервиса Мухортова Ирина Юрьевна Тел.: (383) 3-630-630, доб. тел. 125 Настоящий информационный обзор содержит оценки и прогнозы ООО «Альфа Брокер Капитал» касательно будущих событий и/или действий, перспектив развития ситуации, вероятности наступления определённых событий и совершения определённых действий. Инвесторы не должны полностью полагаться на оценки и прогнозы, содержащиеся в настоящем обзоре, так как фактическое положение дел в будущем может отличаться от прогнозируемых результатов по многим причинам. Настоящий информационный обзор не является офертой – предложением купить или продать какие-либо ценные бумаги или связанные с ними финансовые инструменты либо принять участие в какой-либо стратегии торговли. Описание любой компании или компаний, или их ценных бумаг, или рынков, или направления развития, упомянутых в данном обзоре, не предполагает полноты их описания. Представленные информация и мнения не были специально подготовлены для конкретной операции любых третьих лиц и не представляют детальный анализ конкретной ситуации, сложившейся у третьих лиц. Информация и заключения, изложенные в настоящем обзоре, не заменяют независимую оценку инвестиционных потребностей и целей какого-либо лица. Данный обзор может использоваться только для информационных целей. Цитирование или использование всей или части информации, содержащейся в настоящем обзоре, допускается только с прямого оговорённого разрешения компании. © 2009 г, ООО "Альфа Брокер Капитал" 4 © 2009 г, ООО "Альфа Брокер Капитал" 5