Тема 1. Становление и развитие центральных банков 1. Необходимость и предпосылки возникновения центральных банков 2. Создание Государственного Банка России и этапы его развития 1. Необходимость и предпосылки возникновения центральных банков На ранних стадиях развития капитализма отсутствовало четкое разграничение между коммерческими и центра (эмиссионными) банками. Коммерческие банки широко практиковали выпуск банкнот как один из источников мобилизации капитала. По мере развития кредитной системы происходил процесс централизации банкнотной эмиссии в некоторых крупных коммерческих банках, в результате чего монопольное право выпуска банкнот закреплялось за одним банком. Изначально, такой банк назывался эмиссионным или национальным банком, что соответствовало его главенствующему положению в кредитной системе1. Первые центральные банки (ЦБ) возникли 354 года назад (например шведский Риксбанк в 1668 г.), но широкое распространение и современное значение они приобрели только в последние десятилетия ХХ в. Исторически существовало два пути образования центральных банков, Первый - становление центрального банка эволюционно, исторически. В основном данный метод распространялся в странах, где отношения сложились сравнительно рано (в середине ХIХ- начале ХХ вв.). Так, Банк Англии стал эмиссионным центром в 1844 г., Банк Испании - в 1874 г., Банк Франции - в 1848 г. Во времена государственно-монополистического капитализма большое развитие получил процесс национализации центральных банков, ранее имевших статус акционерных. Национализацию акционерных банков ускорили экономический кризис 1929-1933 гг. и Вторая мировая война, 1 Жарковская Е.П. Банковское дело: учебник. М.: Омега-Л, 2010. 1 которые усилили тенденции государственно-монополистического развития экономики. В 1938 году был образован государственный Банк Канады, в 1942 г. - Банк Японии, в 1946 г. – Банк Англии и Банк Франции. Другие банки, такие как федеральные банки США, образованные в 1913 г. и центральные банки многих латиноамериканских государств, изначально были учреждены как эмиссионные центры. В послевоенное время были созданы государственные эмиссионные институты в Федеративной республике Германии – Бундесбанк (1957) и Австрии - Резервный банк Австрии (1960). На сегодняшний день в большинстве стран центральные банки,по сути, являются государственными даже тогда, когда формально не принадлежат государству. Например, государству принадлежит лишь часть капитала в Швейцарии, 55% капитала Банка Японии, 50% капитала национального банка Бельгии. Независимость центрального банка гарантирует эффективность его деятельности, что подчеркивалось в рамках международной финансовой конференции в Брюсселе в 1920 г. Отмечалось, что в странах, где не существует центрального эмиссионного банка, присутствует острая необходимость в его создании. Также был поднят вопрос об освобождении данных организаций от политического давления. Независимость центрального банка имеет объективные пределы, так как его разногласия с правительством могут отрицательно повлиять на эффективность экономической политики, проводимую правительством. Таким образом, можно проследить тенденцию к усилению влияния правительства в лице министра финансов, например, в Великобритании независимость Банка Англии начала постепенно уменьшаться с момента его национализации в 1946 г., а с приходом в 1979 г. к власти консерваторов этот процесс ускорился. Во многих странах высшие полномочия министерства финансов и правительства по отношению к центральному банку закреплены законодательно. 2 Изначально центральные банки создавались как особые акционерные компании, у которых были специализированные полномочия. «Центральный банк» как термин подразумевал самую крупную кредитную организацию, находящуюся в самом эпицентре банковской системы. Постепенно монополизировали некоторые специфические функции, а на определенном историческом этапе национализировали центральный банк (акционерный статус при этом мог сохраняться, например, у Банка Италии или Национального банка Австрии) Обычно капитал центрального банка полностью принадлежит государству, но акционерами могут быть любые финансовые институты и другие коммерческие банки. Изменялись функции и методы воздействия на банковскую систему, но сущность также заключалась в посредничестве между экономикой и государством в целом, в регулировании денежнокредитных потоков. Управляющий центральным банком не входит в состав правительства, и его назначение не совпадает по срокам с формированием нового кабинета, хотя сам центральный банк подотчетен парламенту или специализированной комиссии при нем. Управляющего можно назначить указом монарха, президента или парламента, при этом правительство, руководствующееся парламентским большинством вправе предложить свою кандидатуру официально. Высшее руководство центрального банка может быть не ограничено в сроке пребывания в должности, как в Дании, Финляндии или Норвегии, и назначаться на длительный срок, например на пять-семь лет, в зависимости от страны. Центральные банки имеют официальное право на высказывание собственного мнения, а также обладают рядом преимуществ, при этом право прямых приказов со стороны министерства финансов применяется крайне редко. Центральный банк является органом регулирования, сочетающим 3 черты банка и государственного ведомства, какие бы функции на него ни возлагались. Принципиальное значение имеет четкое разграничение финансов государства и банковской системы, ограничение права правительства пользоваться средствами центрального банка. В большинстве государств прямое кредитование правительства не осуществляется - в США, Канаде, Японии, Великобритании, Швеции и Швейцарии, или законодательно ограничивается - в Германии, Франции, Нидерландах. Высокий удельный вес государственных ценных бумаг на учете центрального банка не означает прямое участие центрального банка в управлении государственным долгом, так как облигации покупаются и продаются в основном в ходе проведения денежно-кредитной политики. Например, в Великобритании с 1981 г. упор сделан на использование в операциях Банка Англии коммерческих векселей, и они стали основой обеспечения банкнотной эмиссии. В Западной Европе и США эмиссионная монополия за центральным банком как представителем государства законодательно закреплена только в отношении банкнот и в некоторых случаях монет. Здесь наличное обращение занимает менее 5-10% расчетов. Планирование наличного обращения отсутствует ввиду его нецелесообразности: деньги автоматически «продаются» банками через подразделения центрального банка по мере предъявления спроса и не могут использоваться для покрытия дефицита государственного бюджета. Следовательно, монополия на банкнотную эмиссию не подразумевает ее постоянного контроля или увязки с макроэкономическими показателями. В государствах США и Западной Европы на банкнотах не отражают, что они обеспечиваются золотом, драгоценными металлами и прочими активами центрального банка, как это отражено в публикуемых балансах центрального банка. В качестве обеспечения выступает актив центрального 4 банка. Основными статьями этого актива чаше всего являются золотовалютные резервы, портфель государственных и прочих ценных бумаг, кредиты банкам под залог ценных бумаг. Центральный банк является одним из основных проводников денежнокредитной политики, которая должна воздействовать на процентные ставки и валютный курс, на общий объем ликвидности банковской системы, а следовательно - экономики. Это обеспечивает основную цель - стабилизировать экономический рост, удерживая безработицу и инфляцию на низком уровне. Согласно уставу, любой центральный банк отвечает за стабильность денежного обращения и курса национальной валюты, и в этих целях координирует свою политику с другими государственными органами. Чаще всего денежно-кредитная политика прямо формируется на основе приоритетов правительства, при этом представляет собой один из элементов всей экономической политики. Основные отличия центрального банка от коммерческого банка представлены в табл. 1 Таблица 1. Отличия центрального банка от коммерческого банка. Центральный банк Коммерческий банк 1. Является эмиссионным банком, находится на верхнем (первом) уровне банковской системы. 2. Основные функции: регулирующая, контролирующая, информационно-исследовательская. 1. Не является эмиссионным банком, находится на нижнем (втором) уровне банковской системы. 2. Основные функции: аккумуляция временно свободных денежных средств, размещение привлеченных средств, расчетнокассовое обслуживание клиентов. 3. Работает только с 3. Работает непосредственно с коммерческими банками и другими конечными потребителя ми участниками банковской системы. банковских услуг (юридическими и физическими лицами). 2. Создание Государственного Банка России и этапы его развития 5 В России становление банковской системы началось с Указа императрицы Анны Иоанновны «О правилах займа денег из монетной конторы» от 8 января 1733 г. Монетная контора руководила крайне ограниченными суммами, выдаваемыми под залог золота и серебра из расчета 8% годовых, сроком на год с правом отсрочки. Возможность пользоваться кредитом Монетной конторы имели только придворные. Так, в 1734 г. было выдано всего 400 ссуд, в 1735 г. - 5000, в 1743 г. - 150, в 1746 г. - 2000, в 1750г. - 2870, в 1752 г. - 6452 ссуды. Первые банковские учреждения в России появились в середине XVIII века, при этом они были не частными, как в европейских странах, а крупными государственными - Дворянский и Купеческий банки (1754). 13 мая 1754 г. указом Елизаветы Петровны был учрежден государственный Заемный банк, который положил начало государственному ипотечному кредитованию для дворянства и товарному кредиту для купечества. В результате Заемный банк в соответствии с указом императрицы оказался состоящим из двух самостоятельных банков, Первый Банк для дворянства с конторами в Санкт-Петербурге и Москве, а второй Банк для поправления при Санкт-Петербургском порте коммерции. Эти банки стали называться Дворянским и, соответственно, Коммерческим, или Купеческим. До середины ХIХ в. в Российской империи, как и в других европейских странах, в качестве наиболее благонадежного обеспечения кредита рассматривалось недвижимое имущество. Казначейство предоставляло средства для выдачи ссуд ипотечным банкам под 6-8% годовых, при частном кредите до 20% и выше. С 1770 года в Российской империи появились первые операции с вкладами - прием вкладов с выплатой по ним процентов. Оплата вкладов в государственных кредитных учреждениях производилась из процентной ставки, равной 5% годовых. 6 Во второй половине ХVIII в. Дворянский банк был преобразован в Государственный заемный банк при учреждении Ассигнационного банка с предоставлением ему права выпуска ассигнаций без увеличения металлического покрытия. Это в некой степени позволило на время решить проблему постоянных бюджетных дефицитов. Государственный заемный банк открыл свои операции 11 января 1787 г. и начал выдавать ссуды дворянству под залог населенных имений по 40 руб. за ревизскую душу из расчета 5% годовых и 3% в погашение долга сроком до 20 лет. В городах банк выдавал ссуды под залог домов и заводов под 4% годовых и 3% в погашение кредита сроком на 22 гола, Депозитные операции банк совершал с выплатой 4,5% годовых. 31 мая 1860 г. Государственный заемный банк был ликвидирован, а его дела переданы Санкт-Петербургской сохранной казне. Правление императора Александра II характеризовалось тем, что власти страны встали на путь политических и экономических реформ. Основной частью этих реформ и реорганизации всей банковской системы стало создание Государственного банка, начавшего свою деятельность 2 июня 1860 г. В Уставе банка было отмечено, что он учрежден для оживления торговых оборотов и для упрочнения кредитной системы». Первым управляющим Государственного Банка России был назначен Александр Людвигович Штиглиц, известный петербургский финансист, крупный предприниматель и меценат. Его популярность в деловом мире позволяла развивать внешнеэкономические связи, заключать займы, руководить лично заграничными операциями банка. Александр Людвигович Штиглиц являлся председателем Санкт-Петербургского биржевого комитета, членом коммерческого совета Министерства финансов. Согласно Уставу, банк являлся коммерческим банком краткосрочного кредита. Основной капитал банка - 15 млн руб., резервный - З млн руб. Государственный банк был подведомственен министерству финансов и 7 находился под наблюдением Совета государственных кредитных установлений. У Государственного банка была особенность: он являлся единственным учреждением банкнотной, т.е, бумажно-денежной эмиссии, при этом развивал свои активные операции, Главным образом это развитие происходило за счет так называемых свободных средств казначейства, т.е. основные средства банка составляли средства казны, а не взносы предприятий и частных лиц, эмиссия же денежных знаков почти полностью покрывалась золотым запасом. Правительство предоставляло требование Государственному банку, и только после этого он выпускал кредитные билеты, Выпуск кредитных билетов для коммерческих целей происходил в каждом случае по специальным указам. Государственный Банк России являлся полностью государственным, что представляло опасность возникновения сделок между казною и банком. Для успешного развития хозяйства необходимо нормальное денежное обращение. Реформой Канкрина 1839-1843 г. были изъяты из обращения ассигнации и выпушены особые кредитные билеты. Серебряный рубль был объявлен основой денежной системы России, можно сказать, что реформа установила серебряный монометаллизм. В самом начале ХХ в. Государственный банк России считался одним из самых крупных и влиятельных европейских кредитных учреждений. Госбанк постоянно поддерживал коэффициент золотого запаса на очень высоком уровне, относительно международных стандартов. И для западных инвесторов это было гарантом сохранности их капиталов в России. Во время Первой мировой войны деятельность Госбанка была сфокусирована на ее финансирование. Большая часть его активов накануне Октябрьской революции 1917 г. состояла из обязательств казначейства и ссуд под процентные бумаги. Золотой запас банка за это время сократился с 1604 млн руб. (на 16 июня 1914 г.) до1101млн. руб. (на 8 октября 1917 г.). 8 История дореволюционного Государственного банка закончилась 25 октября (7 ноября) 1917 г. С этого момента началась история Государственного банка советского типа. Следующий этап в работе Госбанка начался после революции 1917 г., результатом чего стали изменения не только направления его деятельности, но и самой сущности Государственного банка. После Октябрьской революции 1917 г. банковская система России в результате национализации банков была практически ликвидирована, и начался новый этап в истории банковской системы. В 1917 году была декларирована монополия на банковское дело, результатом чего стали национализация частных коммерческих банков и других кредитных учреждений, а также их слияние с Государственным банком, переименованным в Народный банк РСФСР и переданным в подчинение Наркомфину. Направление необходимости политики военного централизованного коммунизма бюджетного привело финансирования, к что повлекло за собой ликвидацию Народного банка и передачи его функций в 1920г. бюджетно-расчетному управлению Наркомфина. Однако полного обвала банковской системы не последовало, так как переход к НЭПу в 1921 г. потребовал восстановления банковского дела. Декрет СНК от 30 июня 1921 всякие ограничения денежных сумм, которые могли находиться в руках частных лиц, а также установил впервые в советском законодательстве начало неприкосновенности вкладов и банковской тайны. И уже в этом же году был воссоздан Государственный банк РСФСР (рис. 2). Государственный банк СССР, 1921 г. 9 • Хозяйственная Задачи: Функции: организация, • Обеспечение созданная «с целью • Эмиссия денег и устойчивости общей способствовать организация их денежной единицы; кредитом и прочими обращения; банковскими • Проведение единой • Обслуживание операциями государственной государственного развитию политики в области долга СССР и промышленности, кредита, денежного республик; сельского хозяйства обращения, расчётов, • Операции на и товарооборота, валютных отношений; рынке ценных проведения других • Содействие развитию бумаг. мер, направленных экономики, созданию к установлению единого рынка страны. правильного денежного обращения».Рис. 2. Деятельность Государственного банка СССР в • Был юридическим послереволюционные годы лицом. • Уставный капитал 1925 г. сформировалась достаточно развитая кредитная – 1К 500концу млн руб. система, которая выглядела следующим образом. 1. Государственный банк 2. Банковский сектор: 1) акционерные банки (Внешторгбанк, Дальневосточный банк, Промбанк, Среднеазиатский банк, Электробанк, Юго-Восточный банк); 2) кооперативные банки (Всекомбанк, Украинбанк); 3) коммунальные банки (Цекомбанк и местные коммунальные банки); 4) центральный и республиканские сельхозбанки. 3. Специализированные кредитно-финансовые учреждения: 1) общества сельскохозяйственного кредита; 2) кредитная кооперация; 3) общества взаимного кредита; 10 4) сберегательные кассы. В августе 1928 г. на Госбанк была возложена обязанность кассового исполнения госбюджета. А в июне 1929 г. был принят первый Устав Госбанка, согласно которому банк являлся органом регулирования денежного обращения и краткосрочного кредитования в стране. Кредитная реформа 1930—1932 гг. положила начало совершенно новому этапу в развитии банковской системы. Были ликвидированы все виды собственности, осталась лишь государственная. Банковская система была превращена в одноуровневую систему, проектируя социально-экономические потребности того времени, связанные с осуществлением планов индустриализации и коллективизации, В период Великой Отечественной войны Государственным банком СССР проводилась большая работа по стабилизации денежного обращения. Мобилизация армии, военная перестройка народного хозяйства и эвакуация промышленных предприятий на восток страны уже во второй половине 1941 г. потребовала огромных расходов. Прямые и косвенные военные расходы, а также потери доходов предприятий от прекращения производства в оккупированных районах составили невиданную сумму - 2 569 млрд руб. в довоенных ценах, что во много раз превысило сумму годового национального дохода СССР в довоенное время. Объем розничного товарооборота сократился в 1942-1943 гг. по сравнению с 1940т. в 3 раза. Такие потери и огромный рост военных расходов привели к дефициту государственного бюджета в 1941-1943 гг. Во время Великой Отечественной войны 1941-1945 гг. Госбанк для покрытия дефицита госбюджета производил эмиссию наличных денег, в результате чего денежная масса за это время возросла в 4 раза. В этих условиях перед Госбанком стояла сложная и трудная задача: бесперебойно удовлетворять потребности народного хозяйства и Вооруженных сил в наличных деньгах и в то же время максимально ограничить эмиссию. 11 Финансовое обслуживание войсковых частей и учреждений Красной Армии на театре военных действий в кассовом и расчетном отношении осуществлялось полевыми учреждениями, являющимися структурными подразделениями Госбанка. Относительная устойчивость денежного обращения в годы Великой Отечественной войны отразилась в сохранении твердых розничных цен на предметы первой необходимости, устойчивых отпускных цен на военную и другую технику, твердых заготовительных цен на сельскохозяйственную продукцию. В течение всей войны сохранялось нормированное обеспечение городского и части с сельского населения продовольственными и промышленными товарами по стабильным государственным ценам. В невероятно трудных условиях первого периода войны полевые учреждения Госбанка вели напряженную работу. Наряду с организационной работой шло обучение личного состава, призванного из запаса. Преодолевая огромные трудности, полевые учреждения банка выполняли свои функции по обслуживанию действующей армии, приобретая опыт работы в боевой обстановке. Нередко офицерам полевых учреждений приходилось действовать под огнем противника. Один из характерных примеров из хроники военных действий. 3 августа 1941 г. полевое отделение Госбанка № 661 вместе с отделами и учреждениями второго эшелона армии прибыло к переправе через Днепр западнее Дорогобужа, где в это время было большое скопление войск, различной военной техники и имущества, находившихся под постоянным обстрелом авиации противника. Переправа была уже разрушена и не было возможности её восстановить из-за непрерывного обстрела с земли и с воздуха. Штаб и части начали переправляться вплавь. Враг приближался. Личный состав полевого отделения еще утром оказался отрезанным от основных сил. В машине с ценностями остались начальник отделения капитан Г.Е. Карпенко и водитель машины солдат Новосельцев. Ценности полевого отделения Госбанка состояли из фондов (более 7 млн руб.), 12 оборотной кассы (300 тыс. руб.) и облигаций государственного займа, сданных в фонд обороны, на 500 тыс. руб. Начальник полевого отделения Госбанка принял решение спасти ценности, хотя это было связано с большим риском для жизни людей. Можно было принять другое решение и уничтожить все. Но сохранность вверенных государственных ценностей являлась первейшей обязанностью каждого банковского работника на фронте. Ночью ценности и документы учета были переправлены на другой берег Днепра. С наступлением рассвета противник подверг обстрелу и ту территорию, где были укрыты ценности. Вновь создалось угрожающее положение. С большими трудностями солдату Новосельцеву удалось найти брошенную автомашину. На ней и было эвакуировано имущество полевого банка. Погрузка на машину происходила под непрерывным обстрелом противника. 10 августа 1941 г. ценности и документы полевого отделения Госбанка были доставлены без потерь в район Красного Холма Смоленской области. Личный состав вскоре вышел из окружения. Так были спасены около 8 млн. руб. и документы полевого отделения Госбанка. Зачастую вместе с войсковыми соединениями и частями в 1941-1942 гг. в окружении оказывались и полевые банки. Так, полевая касса Госбанка №187 в первой половине декабря 1942 г. вместе с обслуживаемым соединением находилась во вражеском окружении под г. Белым. Нашим командованием была поставлена задача прорвать вражеское кольцо. Для ее решения весь личный состав, включая и полевую кассу, принимал активное участие в боевых действиях. Кассир полевой кассы лейтенант Филиковский был направлен в разведку. Наличные деньги и другие ценности принял начальник полевой кассы старший лейтенант Иванов. Когда противник оказался на расстоянии 200 м, была дана команда идти в атаку и вырваться из окружения. Лейтенант Филиковский к этому времени вернулся и был вместе с начальником и бухгалтером кассы. Весь личный состав бросился в атаку. Ценности нес начальник кассы Иванов, документы - бухгалтер лейтенант 13 Литасов. Бой был ожесточенным. Всему личному составу полевой кассы удалось выйти из окружения и спасти полностью ценности и документы. За мужество, проявленное в этом бою, начальник полевой кассы Госбанка старший лейтенант Иванов был награжден медалью «За боевые заслуги», а позднее, в 1944 г., орденом Красной Звезды. Дальнейшие мощные наступательные операции Красной Армии на всех фронтах, переход государственной границы и успешные боевые операции на территории других государств потребовали от полевых учреждений Госбанка серьезной перестройки всей работы по кассоворасчетному обслуживанию частей и учреждений действующей армии. Преодолевая трудности в условиях постоянных передислокаций, отдаленности и сложности доставки ценностей, резкого увеличения объема работы, полевые учреждения Государственного банка обеспечили бесперебойное кассовое обслуживание частей Красной Армии, перешедших государственную границу. Полевая сеть Госбанка приняла на себя и обеспечила также расчетнокассовое обслуживание частей Военно-Морского флота и отдельных советских гражданских организаций, работающих на иностранной территории, освобожденной от противника. Самоотверженный труд личного состава полевых учреждений Государственного банка, переходивший порой в настоящий героизм, способствовал разгрому фашизма в Великой Отечественной войне. Таким образом, центральный банк внес свою, немаловажную долю в общую Победу над фашисткой Германией. В послевоенные годы вновь была воссоздана полноценная сеть Госбанка, основной задачей которого стало банковское обеспечения восстановления экономики и народного хозяйства. На рубеже 80 и 90-х годов прошлого века в общественном мнении стала утверждаться мысль о необходимости перехода к рыночной экономике. На фоне ожесточенной идеологической дискуссии вокруг данной проблемы 14 стали создаваться первые негосударственные коммерческие и кооперативные банки. Тем самым возникло качественно новое направление формирования банковской системы. Идеологически и экономически была подготовлена почва для возрождения коммерческих банков. К этому времени Госбанк СССР стал выполнять функции Центрального банка. Одновременно те же функции постепенно обретал Центральный банк РСФСР. Тем самым в стране началось формирование двухуровневой банковской системы. Центральный банк РФ (Банк России) был основан 13 июля 1990 г. на базе Российского республиканского банка Госбанка СССР, изначально он назывался Государственный банк РСФСР и был подотчетен Верховному Совету РСФСР. 20 декабря 1991 г. Государственный банк СССР был упразднен, и все его активы и пассивы, имущество на территории РСФСР были переданы Центральному банку РСФСР (Банку России). Некоторое время спустя банк стал называться Центральным банком РФ (Банком России). Банк осуществляет свои функции независимо от органов государственной власти, они определены в Конституции РФ и Федеральном законе «О Центральном банке Российской Федерации (Банке России)». В течение 1991-1992 гг. под руководством Банка России в стране на основе коммерциализации филиалов спецбанков была создана широкая сеть коммерческих банков. После упразднения Госбанка СССР была изменена система счетов, создана сеть расчетно-кассовых центров (РКЦ) Центрального банка. Банк России начал осуществлять куплю-продажу иностранной валюты на организованном им валютном рынке, устанавливать и публиковать официальные котировки иностранных валют по отношению к рублю. В стране была создана основа новой, двухуровневой банковской системы. Ее верхний уровень образует Центральный банк РФ (Банк России), осуществляющий кредитно-денежное регулирование в стране и контроль за деятельностью коммерческих банков, а нижний - коммерческие банки, 15 занимающиеся кредитно-расчетным и иным банковским обслуживанием физических, юридических лиц (рис. 3) 1 уровень Банк России 2 уровень Кредитные организации Кредитные организации Филиалы и представительства иностранных банков Кредитные организации Сегодня Банк России представляет собой организацию - мегарегулятор финансового рынка, выполняющую особые, значимые, специфические функции, характерные для органов государственного управления. В сфере деятельности Банка России сосредоточены не только банковская система страны, но и рынок ценных бумаг, страховой рынок, рынок инвестиций, субъекты микрофинансирования. Концентрация столь значимых функций и создание мегарегулятора обеспечивают более гибкое и профессиональное управление финансовым рынком страны, единый методический и нормотворческий подход, централизацию и оптимизацию процессов, всестороннее регулирование, мониторинги надзор, развитие финансовых технологий. 16
