Основные источники финансирования бизнеса Автор: Фоменко Т.В.
реклама
Основные источники финансирования бизнеса Автор: Фоменко Т.В. Развитие бизнеса это: Рост прибыли? Рост выручки (оборота)? Рост стоимости бизнеса? Рост численности сотрудников? Рост доли на рынке? Рост качества, конкурентоспособности продукции? Рост влиятельности? Ресурсы для развития бизнеса • 1 - фирма развивается, если всю получаемую прибыль направлять на развитие бизнеса; • 2 - фирма развивается, если часть получаемой прибыли собственники извлекают из бизнеса, т.е. финансовых ресурсов на развитие направляется меньше. Очевидно, что график пойдет полого. • 3 - фирма развивается, если собственникам удается постоянно привлекать в предприятие новые дополнительные ресурсы. виды ресурсов, которые можно привлекать для развития бизнеса: Финансовые (денежные) ресурсы. Этот вид ресурсов можно назвать основным, т.к. чаще всего, наличие достаточного количества денежных ресурсов позволяет привлечь и все другие их виды, но не всегда. • Кадровые ресурсы. Любой бизнес, прежде всего, держится на людях. Привлечение нужных сотрудников, нужной квалификации, в нужное время также можно назвать одним из основных ресурсов развития предприятия. • Административные ресурсы. Наличие необходимых знакомств, связей может оказать огромное воздействие на скорость развития фирмы. Особенно, если бизнес связан с поставкой товаров/услуг государству и крупным корпорациям. Например, если Вам удастся взять на работу сына губернатора или министра, то, вероятно, это послужит толчком к ускоренному развитию Вашего предприятия. • Интеллектуальные ресурсы. Это ресурс обретения и применения новых знаний в бизнесе. Часто он взаимосвязан с кадровым ресурсом, но не обязательно. Возможно, какое-либо обучение, привлечение сторонних консультантов и т.п. существенно повлияет на скорость развития фирмы. • Технологические ресурсы. Применение нового оборудования, технологий производства, технологии привлечения клиентов могут существенно повышать эффективность бизнеса, следовательно, приводить к его ускоренному росту. • Маркетинговые ресурсы и ресурс рыночного перепозиционирования. Умение своевременно переходить на новые продукты и услуги, наиболее востребованные потребителями в этот момент – залог успешного развития фирмы. • Синергетические ресурсы объединений и образований альянсов. В бизнесе бывают ситуации, когда «2+2=5», т.е. благодаря установлению новых хозяйственных связей или договоренностей, объединению используемых ресурсов результаты деятельности предприятия возрастают многократно. • Ресурс повышения эффективности менеджмента. Совершенствование методов управления и организации работы на фирме приводит к ускорению ее развития. Именно недостаток этого ресурса являлся основным сдерживающим фактором для развития сравнительно молодой Российской экономики • Кредитор - готов взять на себя наименьшее количество рисков Вашего бизнеса, именно поэтому его в наименьшей степени интересует Ваша бизнес-идея, но в наибольшей степени интересует, какое имущество вы предоставите ему по договору залога (или чьи гарантийные обязательства), которое он продаст в случае невозврата кредита или процентов по нему. • Инвестор - готов взять на себя большее количество рисков Вашего бизнеса, его всерьез интересуют Ваши бизнес-идеи и предлагаемые методы их реализации, но еще больше его интересует срок окупаемости инвестиционных вложений и возможность выхода из проекта без своих финансовых потерь. То есть, вступая в проект, он сразу планирует выход из этого проекта с количеством денег большим, чем он вложил. • Партнер - это тот, кто полностью разделит с Вами все коммерческие риски и ответственность за получение будущих прибылей. Ему должна нравиться Ваша бизнес-идея, и он собирается непосредственно влиять на способы ее реализации. Чтобы привлечь денежные средства в свой бизнес источники финансовых средств Лизинговые компании Инвестиционный фонд Денежный партнер по бизнесу Венчурный фонд Коммерческий банк Частный инвестор – бизнес-ангел Друг или родственник – миллионер Стратегический инвестор Фонд поддержки предпринимательства Инвестиционная компания Лица (или организации), которые не предоставляют денег, но без участия которых во многих случаях не получить финансирования Нотариус Юрист Аудитор Оценщик Кредитный брокер Инвестиционный консультант Консультант по франчайзингу Консультант по бизнес-планированию Основные документы, необходимых для получения финансирования Заявление Протокол решения Учредительные документы Залоговое имущество Баланс Поручительство Бизнес-план Гарантия Акт оценки Справки из банка Справки из налоговой Нотариальная копия Источники Финансирования Малого Бизнеса Поиск Партнера Венчурное Финансирование Коммерческий (Товарный) Кредит Лизинг Франчайзинг Гранты и Благотворительные Взносы Бартер Кредит Источники финансирования предпринимательства Источники финансирования предпринимательства Внутренние Личные средства Прибыль Внешние Продажа акций Банковский кредит Государственная субсидия Торговый кредит Объединение с другими предприятиями Государственный заказ Внутренние источники финансирования – это те источники, которые есть у самого предприятия. Внешние источники финансирования – это те источники, из которых финансы поступают в фирму от других предприятий, организаций, частных лиц, государства (т.е. со стороны). личные средства и прибыль – это внутренние источники банковский кредит и продажа акций – это внешние источники. К основным источникам привлеченных средств относятся: ссуды банков; заемные средства; средства от продажи облигаций и других ценных бумаг; кредиторская задолженность. Прибыль – главный внутренний источник финансирования. Условия предоставления банковского кредита Срочность. Возвратность. Платность. Гарантии (залог или страховка). Основными источниками финансирования являются собственные средства Уставный капитал представляет собой сумму средств, предоставленных собственниками для обеспечения уставной деятельности предприятия. Содержание категории “уставный капитал” зависит от организационноправовой формы предприятия: для государственного предприятия — стоимостная оценка имущества, закрепленного государством за предприятием на праве полного хозяйственного ведения; для товарищества с ограниченной ответственностью — сумма долей собственников; для акционерного общества — совокупная номинальная стоимость акций всех типов; для производственного кооператива — стоимостная оценка имущества, предоставленного участниками для ведения деятельности; для арендного предприятия — сумма вкладов работников предприятия; для предприятия иной формы, выделенного на самостоятельный баланс, — стоимостная оценка имущества, закрепленного его собственником за предприятием на праве полного хозяйственного ведения. При создании предприятия вкладами в его уставный капитал могут быть денежные средства, материальные и нематериальные активы. В момент передачи активов в виде вклада в уставный капитал право собственности на них переходит к хозяйствующему субъекту, т. е. инвесторы теряют вещные права на эти объекты. Таким образом, в случае ликвидации предприятия или выхода участника из состава общества или товарищества он имеет право лишь на компенсацию своей доли в рамках остаточного имущества, но не на возврат объектов, переданных им в свое время в виде вклада в уставный капитал. Уставный капитал, следовательно, отражает сумму обязательств предприятия перед инвесторами. Уставный капитал формируется при первоначальном инвестировании средств. Его величина объявляется при регистрации предприятия, а любые корректировки размера уставного капитала (дополнительная эмиссия акций, снижение номинальной стоимости акций, внесение дополнительных вкладов, прием нового участника, присоединение части прибыли и др.) допускаются лишь в случаях и порядке, предусмотренных действующим законодательством и учредительными документами. Формирование уставного капитала может сопровождаться образованием дополнительного источника средств — эмиссионного дохода. Этот источник возникает в случае, когда в ходе первичной эмиссии акции продаются по цене выше номинала. При получении этих сумм они зачисляются в добавочный капитал. Прибыль является основным источником средств динамично развивающегося предприятия. Вопросы Какова цель предпринимательской деятельности? Какая деятельность называется предпринимательской? По какой формуле рассчитывается прибыль? (учащийся записывает формулу на доске). Из чего складываются затраты на производство? Чтобы успешно вести свой бизнес, предприниматель должен обладать определенными качествами. Какими? Предпринимательская деятельность может осуществляться в различных формах. Назовите их. Предприниматель осуществляет свою деятельность на свой страх и риск под свою имущественную ответственность. Мы знаем, что существует два вида ответственности по своим обязательствам – ограниченная и неограниченная. Объясните, чем они отличаются друг от друга? Ответы Цель предпринимательской деятельности – получение прибыли. Предпринимательская деятельность – это инициативная деятельность человека, владеющего материальными ресурсами, денежными средствами или культурными ценностями и использующего их для производства товаров или оказания услуг под свою имущественную ответственность. П = Д – З, где Д – доходы о реализации продукции или услуг; З – затраты на производство. Затраты на производство – это затраты на материалы, оборудование, инструменты, электроэнергию, транспорт, оплату коммунальных услуг, услуг связи, это расходы на оплату налогов и др. Основные качества предпринимателя: самостоятельность, ответственность, обязательность, порядочность, законопослушность, инициативность, новаторство, культура поведения. Предприниматель должен обладать специальными знаниями, большой силой воли и выдержкой, уметь не только выигрывать, но и достойно проигрывать. Основные формы предпринимательской деятельности: индивидуальное предприятие, товарищество, акционерное общество. Предприятие с ограниченной ответственностью отвечает по своим обязательствам в пределах уставного капитала (ответственность ограничена размерами уставного капитала); предприятие с неограниченной ответственностью отвечает по своим обязательствам в полном размере. Контрольное задание 1.Самостоятельная инициативная деятельность граждан и/или их объединений, осуществляемая на свой страх и риск, под собственную имущественную ответственность с целью получения прибыли, называется: а) менеджмент; б) производство; в) маркетинг; г) коммерция; д) предпринимательство. 2. Четвертый фактор производства, наряду с трудом, землей и капиталом, – это: а) деньги; б) торговля; в) предпринимательская активность; г) бизнес; д) коммерция. 3. Смысл предпринимательской деятельности – это ………….. 4. Финансовая несостоятельность, сопровождающаяся прекращением хозяйственной деятельности и выплат по долговым обязательствам, а также последующее объявление судом несостоятельности называется ………. 5. Подберите определения для следующих понятий: 1. Налог. А) продукт труда, произведенный для продажи и удовлетворения спроса на рынке; 2. Товар. Б) самостоятельный субъект рыночных отношений, действующий на свой страх и риск, в целях получения прибыли; 3. Услуга. В) экономическая величина, получаемая в результате превышения доходов над расходами; 4. Прибыль. Г) установленный государством сбор, уплачиваемый учреждениями и населением; 5. Предприниматель. Д) результат непроизводственной деятельности, направленный на удовлетворение потребностей. 6. Вам предлагается ответить, к кому надо прислушаться в первую очередь, начиная предпринимательскую деятельность. 7. Если ты в одиночку или с родственниками создаешь предприятие, оно называется ……… 8. Предприятие, созданное путем объединения собственных средств нескольких участников ради совместного ведения дела, называется ……… 9. Предприятие, состоящее из неограниченного числа владельцев, каждый из которых является держателем акций данного предприятия, называется ……… 10.Установите соответствие между содержанием правого и левого столбцов: Формы предпринимательства Вид ответственности по своим обязательствам 1. Индивидуальное предприятие. А) ограниченная; Б) неограниченная.2. Товарищество (общество). 3. Акционерное общество. В) акционерная 11. Лицензия – это: а) разрешение, выдаваемое частным лицам, на использование государственного имущества; б) разрешение, выдаваемое государством, на право той или иной хозяйственной деятельности. 12. Установите соответствие между содержанием правого и левого столбцов: 1. Устав. А) документ, определяющий отношения (прежде всего, имущественные) между участниками предприятия; 2. Уставный капитал. Б) документ, определяющий отношения между будущим предприятием и обществом; 3. Учредительный договор. В) собственные средства учредителей; 4. Аренда. Г) имущественный наем, договор, по которому одна из сторон предоставляет другой стороне имущество во временное пользование за определенную плату. 13. Из приведенного перечня выберите, что не обязательно для отражения в уставе предприятия: а) владельцы предприятия; б) юридический статус предприятия; в) юридический адрес предприятия; г) предмет деятельности предприятия; д) штатное расписание предприятия. 14. Имеет право приобретать, пользоваться и распоряжаться собственностью; открывать расчетные счета в банке; приобретать печати и штампы; вести хозяйственно–экономическую деятельность; выступать истцом и ответчиком в арбитражном суде ……………… Контрольное задание 1.Самостоятельная инициативная деятельность граждан и/или их объединений, осуществляемая на свой страх и риск, под собственную имущественную ответственность с целью получения прибыли, называется: а) менеджмент; б) производство; в) маркетинг; г) коммерция; д) предпринимательство. Ответ: д. 2. Четвертый фактор производства, наряду с трудом, землей и капиталом, – это: а) деньги; б) торговля; в) предпринимательская активность; г) бизнес; д) коммерция. Ответ: в. 3. Смысл предпринимательской деятельности – это ………….. Ответ: получение прибыли. 4. Финансовая несостоятельность, сопровождающаяся прекращением хозяйственной деятельности и выплат по долговым обязательствам, а также последующее объявление судом несостоятельности называется ………. Ответ: банкротство. 5. Подберите определения для следующих понятий: 1. Налог. А) продукт труда, произведенный для продажи и удовлетворения спроса на рынке; 2. Товар. Б) самостоятельный субъект рыночных отношений, действующий на свой страх и риск, в целях получения прибыли; 3. Услуга. В) экономическая величина, получаемая в результате превышения доходов над расходами; 4. Прибыль. Г) установленный государством сбор, уплачиваемый учреждениями и населением; 5. Предприниматель. Д) результат непроизводственной деятельности, направленный на удовлетворение потребностей. Ответ: 1Г; 2А; 3Д; 4В; 5Б. 6. Вам предлагается ответить, к кому надо прислушаться в первую очередь, начиная предпринимательскую деятельность. Ответ: к потребителю продукции. 7. Если ты в одиночку или с родственниками создаешь предприятие, оно называется ……… Ответ: индивидуальное предприятие. 8. Предприятие, созданное путем объединения собственных средств нескольких участников ради совместного ведения дела, называется ……… Ответ: товарищество (общество). 9. Предприятие, состоящее из неограниченного числа владельцев, каждый из которых является держателем акций данного предприятия, называется ……… Ответ: акционерное общество открытого типа. Установите соответствие между содержанием правого и левого столбцов: Формы предпринимательства Вид ответственности по своим обязательствам 1. Индивидуальное предприятие. А) ограниченная; Б) неограниченная.2. Товарищество (общество). 3. Акционерное общество. Ответ: 1Б; 2АБ; 3А. 11. Лицензия – это: а) разрешение, выдаваемое частным лицам, на использование государственного имущества; б) разрешение, выдаваемое государством, на право той или иной хозяйственной деятельности. Ответ: б. 12. Установите соответствие между содержанием правого и левого столбцов: 1. Устав. А) документ, определяющий отношения (прежде всего, имущественные) между участниками предприятия; 2. Уставный капитал. Б) документ, определяющий отношения между будущим предприятием и обществом; 3. Учредительный договор. В) собственные средства учредителей; 4. Аренда. Г) имущественный наем, договор, по которому одна из сторон предоставляет другой стороне имущество во временное пользование за определенную плату. Ответ: 1Б; 2В; 3А; 4Г. 13. Из приведенного перечня выберите, что не обязательно для отражения в уставе предприятия: а) владельцы предприятия; б) юридический статус предприятия; в) юридический адрес предприятия; г) предмет деятельности предприятия; д) штатное расписание предприятия. Ответ: д. 14. Имеет право приобретать, пользоваться и распоряжаться собственностью; открывать расчетные счета в банке; приобретать печати и штампы; вести хозяйственно–экономическую деятельность; выступать истцом и ответчиком в арбитражном суде ……………… Ответ: юридическое лицо.
