СОВРЕМЕННЫЕ ФИНАНСОВЫЕ РЫНКИ МОДУЛЬ ВШЭМ.131.68.2012 «ФИНАНСОВЫЕ РЫНКИ И ИНВЕСТИЦИИ» Код ООП Направление/специальность Профиль/программа магистратуры/специализация Код дисциплины по учебному плану М 2. 2.11. ФИНАНСЫ И КРЕДИТ Финансовые рынки и инвестиции 080300.6803-2011 Рабочая программа составлена авторами: № п/п ФИО Ученая степень, ученое Должность Кафедра Подпись звание 1 Слепухина Юлия Доктор экономических Профессор Финансов, Эдуардовна наук, доцент денежного обращения и кредита 2 Школик Олег Кандидат экономичеДоцент Финансов, Александрович ских наук денежного обращения и кредита Программа модуля одобрена на заседании кафедр: ФИО завеНаименование кафедры Дата дующего Подпись кафедрой 1 Читающая кафедра: Финансов, денежного Казак А.Ю. обращения и кредита 2 Выпускающая кафедра: Финансов, денежКазак А.Ю. ного обращения и кредита 5.1. Рекомендуемая литература 5.1.1. Основная литература 1. Гражданский кодекс РФ. Гл. 13-20. Информационный источник 2. Бюджетный кодекс Российской Федерации от 31.07.98 г. № 145- ФЗ. 3. Федеральный Закон «О рынке ценных бумаг» № 39-ФЗ от 22.04.96 г. 4. Буренин А.Н. Рынок ценных бумаг и производных финансовых инструментов. - М: Научно-техническое общество имени академика С.И. Вавилова, 2008. 5. Галанов В. А. Рынок ценных бумаг: Учебник. – М.: ИНФРА-М, 2010. 6. Жуков Е. Ф., Нишатов Н. П., Торопцов В. С., Григорович Д. Б., Галкина Л. А. Рынок ценных бумаг, 2009. 7. Гусева И.А. Рынок ценных бумаг. Практические задания по курсу: Учебное пособие для вузов. – М.: Изд-во «Экзамен», 2005. 8. Ценные бумаги / Учебник под ред. Колесникова В.И., Торкановского. – М: Финансы и статистка, 2006. 9. Брайчева Т.В. Государственные и муниципальные финансы: Учебное пособие. – СПб.: Изд-во СПБГУЭФ, 2007. – 233 с. 10. Оценка инвестиций и финансовый анализ инвестиционного процесса. Учебное пособие / А.Ю. Казак, М.С. Марамыгин, Л.И. Юзвович. - Екатеринбург: Изд-во АМБ, 2007. 11. Финансы. Учебник для вузов /Под ред. проф. М.В. Романовского, проф. О.В. Врублевской, проф. Сабанти Б.М. М.: Юрайт, 2010 ЕИСУ 5.1.2. Дополнительная литература 1. Финансы и кредит: Учебник / А.Ю. Казак и др.; под ред. А.Ю. Казака. – Екатеринбург: Издательский дом «ЯВА», 1996. – 630 с. 2. Иностранные инвестиции в системе финансово-кредитного регулирования международного движения капитала (вопросы теории). Монография/ Казак А.Ю., Юзвович Л.И. – Екатеринбург: Изд-во АМБ, 2010 – 196 с. 3. Слепухина Ю.Э. Инвестиционный портфель страховой организации: финансовый механизм формирования и управления. Монография. – Екатеринбург: Издательство АМБ, 2010. – 148 с. 4. Толмачева О.В. Государственные займы как форма финансирования государственных потребностей: монография. – Екатеринбург, Издательство АМБ, 2010. – 100 с. 5. Юзвович Л.И. Инвестиционный рынок России: кластеризация и перспективы развития. Монография. – Екатеринбург: Издательство АМБ, 2010. – 358 с. 6. Буренин А.Н. Фьючерсные, форвардные и опционные рынки. - М.: Научно-техническое общество имени акад. С.И. Вавилова, 2002. 7. Газеты: «Российская газета», «Бизнес и банки», «Финансовая газета», «Экономика и жизнь», «Эксперт», «Деньги», «Коммерсант», «Банк» и другие. 8. Журналы: «Деньги и кредит», «Банковское дело», «Финансы», «Вопросы экономики», «Рынок ценных бумаг», «Эксперт», «Инвестиции в России», «Российский экономический журнал», «Экономическая политика», «Международная экономика» и другие. 5.1.3. Методические разработки 1. Слепухина Ю.Э. Рынок ценных бумаг: учебное пособие. – Екатеринбург: Издательство АМБ. 2011 5.2. Программное обеспечение (список) Лицензионное ПО: - MS Office - Adobe Reader - Kaspersky Antivirus - Econometric Views - Stata - MatLab - SPSS: Statistics -MS Project Expert - Sawtooth Software SMRT-CBC - 1C: Бухгалтерия 5.3. Базы данных, информационно-справочные и поисковые системы 1. База данных университетской библиотеки 2. Официальный сервер Министерства финансов РФ: http://www.minfin.ru. 3. Официальный сервер Центрального Банка РФ в интернете: http://www.cbr.ru. 4. Сервер налоговой службы России: http://www.nalog.ru. 5. Сервер группы Всемирного банка http://www.worldbank.org.ru/ 6. Сервер Международного валютного фонда http://www.imf.org/ 7. Сервер аналитического агентства ВЕП (справочник банков Екатеринбурга) http://vep.ru/ 8. Аналитические серверы: www.akm.ru, www.itar-tass.com, www.finmarket.ru, www. rbc.ru, www. mfd.ru 5.4. Фонд оценочных средств () Не используются 5.5. Информационные сервисы, обеспечивающие учебный процесс Не используются 5. ПЕРЕЧЕНЬ КЛЮЧЕВЫХ СЛОВ ДИСЦИПЛИНЫ № раздела ЕИСУ Наименование раздела, темы Ключевые слова Р1 Р2 Экономическое содержание, организационная структура современных финансовых рынков. Функции и роль в экономике страны. Современный фондовый рынок. Структура, функции, участники рынка ценных бумаг. Виды ценных бумаг. Валютный рынок: характеристика современного состояния и перспективы развития Р3 Рынок еврооблигаций: история возникновения, характеристика современного состояния и перспективы развития Р4 Риск-менеджмент на финансовых рынках. Р5 Управление инвестиционным портфелем на финансовых рынках. Р6 ЕИСУ Финансовые рынки, состав, структура. Секьюритизация и глобализация финансовых рынков. Финансовые потоки в экономике. Классификация финансовых рынков. Фондовый рынок. Состав и структура фондового рынка. Инвесторы, эмитенты, профессиональные участники рынка ценных бумаг. Фондовые биржи. Инструменты фондового рынка. Долговые и долевые ценные бумаги (акции, облигации, векселя и др.). Производные ценные бумаги. Основные валюты и мировые финансовые центры. Конвертируемость валюты. Взаимосвязь между динамикой валютного и фондового рынков. Анализ платежного баланса. Международные портфельные инвестиции. Глобальная ликвидность: сущность и причины роста в последние годы. Финансовые кризисы на развивающихся фондовых рынках в 90-х гг. XX века. Международные финансовые институты. Структура рынка, его количественные (объем, ликвидность, доходность, срочность, дюрация и пр.) и качественные (состав инструментов и участников рынка и пр.) характеристики. Схемы организации еврооблигационных займов, типы андеррайтинга. Виды заемщиков. Расчетноклиринговая деятельность и депозитарное обслуживание на рынке еврооблигаций. Модели ценообразования на рынке еврооблигаций. Риск и доходность на финансовых рынках. Классификация финансовых рисков. Страхование инвестиционных рисков. Хеджирование инвестиционных рисков с помощью производных финансовых инструментов. Методы оценки и анализа финансовых рисков. Формирование инвестиционного портфеля. Активная и пассивная модели управления портфелем. Ожидаемый риск портфеля. Модель Марковитца. Модель оценки стоимости активов. Модель Шарпа. Управление инвестиционным портфелем банка. Управление инвестиционным портфелем страховой организации.