Фонды для квалифицированных инвесторов 1 После вступления в силу 06.12.2007 Федерального закона № 334-ФЗ «О внесении изменений в федеральный закон "Об инвестиционных фондах" и отдельные законодательные акты Российской Федерации» закрытые паевые инвестиционные фонды получили новые возможности. Некоторые отличия “обычных” ЗПИФов, от ЗПИФов, предназначен ных для квалифициро ванных инвесторов: На фонды для квалифицированных инвесторов не распространяются законодательные ограничения по общему предельному размеру вознаграждений, выплачиваемых за счет имущества фонда, и порядку расчета вознаграждения управляющей компании Фонды для квалифицированных инвесторов не обязаны соблюдать требования о раскрытии информации Более широкие возможности инвестирования как по составу, так и по структуре активов Возможность неполной оплаты инвестиционных паев при их выдаче Дополнительные полномочия владельцев паев по контролю деятельности такого фонда Квалифициро ванный инвестор: Юридические и физические лица могут быть признаны квалифицированными инвесторами, если в силу ряда установленных в законе критериев удовлетворяют ряду норм: опыта и профессионализма (например, совершение в течение последнего года ежеквартально 10 и более операций с ценными бумагами и/или другими инструментами), экономической состоятельности (например, владение ценными бумагами на сумму более 3 млн. рублей) Фонды для квалифицированных инвесторов 1 на 31.09.2010 Количество ПИФов: 1202 729 Из них ЗПИФов: 401 Из них ЗПИФов для квалифицированных инвесторов: Распределение ЗПИФов, предназначенных для квалифицированных инвесторов, по категориям на 31.09.2010 Фонды недвижимости 138 Кредитные фонды 41 Фонды венчурных инвестиций 34 Фонды прямых инвестиций 22 Ипотечные фонды 5 Фонды акций 4 Хедж-фонды 2 Фонды смешанных инвестиций 1 Рентные фонды 1 Всего: 248 4 Распределение количества российских ПИФов по типам на 31.09.2010 Все паевые инвестиционные фонды Закрытые паевые инвестиционные фонды Открытые ПИФы 393 фонда Категория Фонды акций Фонды облигаций Фонды смешанных инвестиций Хедж-фонды Закрытые ПИФы 729 фондов Всего: 1202 1 27 6 Ипотечные фонды 13 Фонды венчурных инвестиций 61 Фонды недвижимости Интервальные ПИФы 80 фондов 32 452 Фонды прямых инвестиций 39 Рентные фонды 45 Кредитные фонды 53 Всего: 729 ЗПИФы для всех категорий инвесторов Сентябрь 2010 Июнь 2010 Март 2010 Декабрь 2009 Сентябрь 2009 Июнь 2009 Март 2009 Декабрь 2008 Сентябрь 2008 Июнь 2008 Март 2008 Декабрь 2007 Сентябрь 2007 Июнь 2007 Март 2007 Декабрь 2006 Сентябрь 2006 Июнь 2006 Март 2006 Декабрь 2005 Сентябрь 2005 4 Динамика численности российских закрытых ПИФов за период с 31.09.2005 по 31.09.2010 800 700 600 500 400 300 200 100 - ЗПИФы для квалифицированных инвесторов 2 Крупнейшие закрытые паевые инвестиционные фонды, на 30.06.2010 Динамика стоимости чистых активов закрытых паевых инвестиционных фондов за период с 31.09.2005 по 31.09.2010, руб. сен.10 июн.10 мар.10 дек.09 сен.09 июн.09 мар.09 дек.08 сен.08 июн.08 мар.08 дек.07 сен.07 июн.07 мар.07 дек.06 сен.06 июн.06 мар.06 дек.05 сен.05 700 000 000 000 600 000 000 000 500 000 000 000 400 000 000 000 300 000 000 000 200 000 000 000 100 000 000 000 Крупнейшие закрытые паевые инвестиционные фонды на 30.06.2010 Место ПИФ УК Категория фонда СЧА, руб 1 Стратегические активы Агана Смешанных инвестиций 36 260 343 536 2 Казанский земельный инвестиционный фонд АС Менеджмент Рентный 22 418 763 652 3 АК БАРС - Горизонт Ак Барс Капитал Рентный 14 094 600 406 4 ТФБ - Рентный инвестиционный фонд ТФБ Капитал Рентный 12 502 490 832 5 Спортинвест Менеджмент-Центр Акций 10 323 070 724 СЧА всех 328-ми ЗПИФов, предназначенных для всех категорий инвесторов на 31.09.2010: 278 697 855 912,9 рублей