Виды лизинга - Южный федеральный университет

Техника и организация
внешнеэкономической
деятельности (ВЭД)
Архипов Алексей Юрьевич,
д.э.н., профессор,
директор Высшей школы бизнеса
Южного федерального университета
1
Модуль 2. Основные формы ВЭД
Тема V: Международная аренда и лизинг

1. Международная аренда и её виды

2. Особенности и виды лизинга

3. Определение стоимости и договор лизинга
2

Международная
аренда
–
отношения
имущественного
найма,
по
которому
арендодатель
одной
страны
(кто
предоставляет
в
аренду)
передаёт
арендатору из другой страны (тот, кто берёт в
аренду) имущество во временное пользование
за согласованную плату.
3
Виды международной аренды

1. Краткосрочная аренда – рентинг (renting)

2. Среднесрочная аренда – хайринг (hiring)

3. Долгосрочная аренда – лизинг (leasing)
4

Лизинг – долгосрочная аренда машин,
оборудования, производственных сооружений,
средств транспорта с помощью и через
специализированные компании, с возможным
последующим
выкупом
арендатором
арендуемого имущества.
5
Схема работы лизинговой компании
Страховая
компания
Производитель
Лизинговая
компания
Арендатор
Банк,
Финансовая
организация
Фирма по
техобслуживанию
6
Преимущества лизинга







1. Лизинг даёт возможность использования нового
оборудования без крупных единовременных затрат
2. Затраты на приобретение оборудования равномерно
распределяются на весь срок действия договора
3. Предприятие, арендующее оборудование, имеет
возможность осуществлять платежи из средств,
поступающих от реализации продукции, полученной на
арендуемом оборудовании
4. В ряде стран предоставляются налоговые льготы и
инвестиционные стимулы по лизинговым схемам
5. Возможны преференции на таможне для перевозок
лизингового оборудования
6. Закупает оборудование лизинговая фирма, и она, как
правило, получает лучшие цены на него
7. Лизинговые сделки законодательно поддерживаются
во многих странах, поскольку они способствуют
внедрению новых технологий; также проводятся
специальные лизинговые сделки с использованием
государственных средств (ливередж-лизинг) для нужд
страны
7
Виды лизинга

1. Финансовый лизинг: предусматривает выплату в
течение периода своего действия сумм, возмещающих
полную стоимость амортизации оборудования или
большую её часть, а также прибыль арендодателя.

По истечении срока аренды, арендатор может:
- вернуть объект аренды арендодателю;
- заключить новое соглашение на аренду данного
оборудования;
- выкупить объект по остаточной стоимости
8
Виды лизинга

2. Операционный лизинг: это соглашение, срок
которого короче амортизационного периода изделия.

После завершения срока аренды арендатор может:
- вернуть объект;
- вновь взять объект в аренду;
- но не может выкупить объект
9
Виды лизинга

1. Экспортный лизинг: когда лизинговая компания
покупает оборудование у национальных фирм и
передаёт его в аренду зарубежной фирме (схема)
1 страна
Производитель
2 страна
Лизинговая
компания
Арендатор
10
Виды лизинга

2.
Импортный
лизинг:
когда
производитель
зарубежный, лизинговая компания может быть как
зарубежной, так и национальной, а арендатор –
национальная фирма (схема)
1 страна
Арендатор
2 страна
Лизинговая
компания
Производитель
11
Виды лизинга

1. Прямой зарубежный лизинг: арендные сделки
между юридическими лицами разных стран

2. Косвенный зарубежный лизинг: когда арендатор и
арендодатель являются юридическими лицами одной
страны,
но
капитал
арендодателя
частично
принадлежит иностранной фирме
12
Виды лизинга

1. Лизинг подержанного оборудования: в лизинг
передаётся оборудование, которое уже было в
употреблении, и платежи по которому рассчитываются,
исходя из его остаточной стоимости

2. Компенсационный лизинг: платежи за арендуемое
оборудование
осуществляются
продукцией,
вырабатываемой на этом оборудовании, либо
встречными поставками сырья и полуфабрикатов,
которые используются на этом оборудовании
13
Виды лизинга в зависимости от объёмов
предоставляемых арендодателем услуг




1.
Чистый
лизинг:
без
предоставления
дополнительных услуг
2. «Мокрый» лизинг: с предоставлением таких
основных услуг, как ремонт и страхование
3. Сервисный лизинг (используется в строительстве):
с предоставлением таких строительных услуг, как
проектирование, использование эксплуатационного
персонала
4. Полный лизинг: с проведением маркетинговых
исследований для продвижения товаров, выпущенных
на арендуемом оборудовании, подбором кадров для
работы на арендуемом оборудовании
14
Виды лизинга в зависимости
участвующих сторон

1. Лизинг с участием двух сторон

2. Лизинг с участием трёх сторон

3. Лизинг с участием множества сторон
от
числа
15

Договоры аренды предусматривают:
- срок аренды;
- обязательства арендодателя (лизинговой
компании) информировать арендатора о
появлении
более
современных
машин,
оборудования и, часто, поставлять это
оборудование в соответствии с новым
договором;
- право арендатора продлить срок аренды;
- право выкупить объект аренды по остаточной
стоимости;
- базисный период, в течение которого
контрагенты не имеют права расторгнуть
контракт
16
Благодарю за внимание!
Архипов Алексей Юрьевич
Директор Высшей школы бизнеса ЮФУ
г. Ростов-на-Дону, ул. 23 линия, 43
тел. (863) 253-50-00
e-mail: arkhipov@sfedu.ru
17