Финансы организации - Барановичский государственный

КОНЦЕРН «БЕЛЛЕГПРОМ»
УО «БАРАНОВИЧСКИЙ ГОСУДАРСТВЕННЫЙ КОЛЛЕДЖ
ЛЕГКОЙ ПРОМЫШЛЕННОСТИ ИМ. В. Е. ЧЕРНЫШЕВА»
УТВЕРЖДАЮ:
Директор
_____________ А. А. Лис
«
» __________ 20_ г.
«ФИНАНСЫ ОРГАНИЗАЦИИ»
Методические рекомендации
по изучению учебной дисциплины, задания для контрольных
работ и рекомендации по их выполнению для учащихся
заочной формы обучения по специальности 2-27 01 01
«Экономика и организация производства»
2014
Автор: Бадашов Андрей Егорович, преподаватель, цикловой
комиссии учетно-финансовых дисциплин
Разработано на основе типовой учебной программы дисциплины:
«Финансы организаций»,
утвержденной Министерством образования Республики Беларусь
05.10.2011 г.
Обсуждено и одобрено на заседании цикловой комиссии
учетно-финансовых дисциплин
протокол № __ от __________
20___г.
председатель цикловой комиссии
________________ И. П. Челевич
2
1. Пояснительная записка
Дисциплина «Финансы организации» предусматривает изучение
процесса формирования, распределения и использования децентрализованных фондов денежных средств, взаимосвязи данного звена единой финансовой системы с ее другими составными частями: социальным,
имущественным и прочими видами страхования, специальными фондами,
государственными финансами. Изучаются также особенности финансов
организаций различных форм собственности.
В условиях перехода к рыночным отношениям работа организаций
любой формы собственности строится на принципах коммерческого расчета. Такой метод хозяйствования основывается на научной организации
управления финансами, что способствует совершенствованию финансовых
отношений, оперативно-хозяйственной самостоятельности и эффективности производства. В этой связи целью преподавания дисциплины «Финансы организации» является овладение учащимися передовыми методами
формирования финансового механизма организаций, необходимыми экономистам в условиях рыночной экономики.
Задачами изучения дисциплины «Финансы организации» являются:
1) получение теоретических знаний в области финансовой деятельности
организаций в условиях рыночной экономики и уяснение возможности
целенаправленного использования фондов финансовых ресурсов посредством разработки и реализации финансовой политики, а также организации финансов организации;
2) изучение практических вопросов финансовой деятельности на основе
использования действующих законодательных и нормативных документов, регламентирующих финансовые отношения между организациями,
бюджетной и банковской системами и другими субъектами финансового
рынка;
3) выработка практических навыков расчета основных финансовых
показателей, характеризующих деятельность организации; финансового
анализа и оценки влияния факторов окружающей среды на конечные
результаты работы организации; выявление недостатков действующего
финансового механизма и выбор путей его активизации в будущем;
4) управления структурой активов и пассивов организации с целью более
рационального использования его ресурсов.
При изучении дисциплины «Финансы предприятий» следует опираться
на знания следующих дисциплин: «Основы экономической теории»,
«Статистика»,
«Основы
менеджмента»,
«Основы
маркетинга»,
«Экономика организации», «Бухгалтерский учет».
3
2.Перечень рекомендуемой литературы
1. Колпина, Л.Г. Финансы организаций (предприятий): учебник / Л.Г. Колпина.
Минск, 2010.
2. Колпина, Л.Г. Финансы предприятий: учебник / Л.Г. Колпина. Минск. 2003.
3. Кондратьева, Т.Н. Финансы предприятий в схемах и таблицах: пособие /
Т.Н. Кондратьева. Минск, 2007.
4. Володько, О.В. Экономика и финансы предприятия: практикум / О.В.Володько.
Минск, 2007.
5. Заяц, Н.В. Финансы предприятий: учебное пособие / Н.В. Заяц. Минск. 2005.
6. Ильин, А.И. Планирование на предприятии: учебное пособие / А.И. Ильин.
Минск, 2005.
7. Плотницкий, М.И. Финансы и кредит: учебное пособие / М.И. Плотницкий.
Минск, 2005.
8. Горшков, Н.Е. Финансы предприятий отрасли / Н.Е. Горшков. Минск, 2004.
Нормативные правовые акты
1. Банковский кодекс Республики Беларусь от 25. 10. 2000 г. № 441-3: принят
Палатой представителей 03.10. 2000 г., одобрен Советом Республики
12.10.2000 г. // Нац. Реестр правовых актов Респ. Беларусь.31.10.2000. № 2/219.
2. Бюджетный кодекс Республики Беларусь от 16.07.2008 г. № 412-3:
принят Палатой представителей 17.06. 2008 г., одобрен Советом Республики
28.06.2008 г. // Нац. Реестр правовых актов Респ. Беларусь. 23.07.2008. № 2/1509.
3. Гражданский кодекс Республики Беларусь от 07.12.1998 г. № 218-3: принят
Палатой представителей 28.10. 1998 г., одобрен Советом Республики
19.10.1998 г. // Нац. Реестр правовых актов Респ. Беларусь. 20.03.2001. № 2/744.
4.Инвестиционный кодекс Республики Беларусь от 22.06.2001 г. № 37-3:
принят Палатой представителей 30.05. 2001 г., одобрен Советом Республики
08.06.2001 г. // Нац. Реестр правовых актов Респ. Беларусь. 26.06.2001. № 2/780.
5. Налоговый кодекс Республики Беларусь (Общая часть) от 19.12.2002 г. № 166-3:
принят Палатой представителей 15.11. 2002 г., одобрен Советом Республики
02.12.2002 г. // Нац. Реестр правовых актов Респ. Беларусь. 02.01.2003. № 2/920.
6. Налоговый кодекс Республики Беларусь (Особенная часть) от 29.12.2009 г.
№ 73-3: принят Палатой представителей 11.12. 2009 г., одобрен
Советом Республики 18.12.2009 г. // Нац. Реестр правовых актов Респ. Беларусь.
30.12.2009. № 2/1623.
7. Занон о республиканском бюджете на 2012 год № 331-3: принят Палатой
представителей 19.12. 2011 г., одобрен Советом Республики 20.12.2011 г.
4
3. Тематический план
Количество учебных часов
Время на
самостояна
на
на
тельную
для
для
устано- обзор- практи- работу
дневной заочной
вочные
ные
ческие учащихся
формы формы
занятия занятия занятия (часов)
Всего
Название тем
В том числе
Введение
1
1
1
1. Финансовая система государства
3
1
1
2. Организация финансов
организаций
6
2
3. Организация финансовой работы в
организациях
2
4. Денежные расходы организации и
их финансирование
8
2
2
5. Денежные доходы организаций
8
4
2
2
4
6. Прибыль и рентабельность
организаций
8
4
2
2
4
10
2
2
7. Инвестиционная деятельность
организаций
8. Оборотные средства организаций
8
9. Организация расчетов и кредитования организаций
8
10. Финансы внешнеэкономической
деятельности организаций
4
11.Налогобложение организаций
8
12. Страхование имущества
организаций
2
13. Финансовое состояние
организаций
14. Финансовое планирование и
финансовый контроль в
организациях
15.Особенности организации
финансов отдельных отраслей
экономики и различных форм
собственности
Итого
2
2
4
2
6
8
8
2
2
6
4
4
2
2
4
2
8
4
2
2
4
14
4
2
2
10
8
8
106
30
5
2
18
10
76
4. Методические рекомендации по изучению тем дисциплины.
Введение.
Введение в дисциплину предусматривает знакомство с содержанием,
целями и задачами дисциплины «Финансы организации» [1, с. 5-10].
Финансы - это всегда денежные отношения, в которых главными
субъектами являются государство и организации (предприятия). Это
объективная экономическая категория, связанная с системой денежных
отношений в процессе распределения и перераспределения стоимости
ВВП и национального дохода по поводу формирования и использования
фондов денежных средств и денежных накоплений у государства и
субъектов хозяйствования. Их обязательным условием существования
являются деньги [1, с. 7]. Финансы является одним из подразделов
экономической теории и поэтому тесно взаимосвязаны с такими науками
как: экономика организации, бухгалтерский учет, менеджмент, маркетинг.
Тема 1. Финансовая система государства.
Сущность финансов проявляется в их функциях – распределительной и
контролирующей [1, с. 9-10].
Наука о финансах изучает два крупных раздела: централизованные
(государственные) финансы и децентрализованные (организаций и
предприятий) финансы. Хозяйственная деятельность организаций тесно
взаимосвязана с государственными финансами, поэтому целесообразно
изучить состав финансовой системы Республики Беларусь и финансовые
взаимоотношения организаций и государственными финансовыми
структурами [1, с. 13-30].
Финансовая система Республики Беларусь состоит из следующих
звеньев: государственный бюджет, целевые бюджетные и внебюджетные
фонды, государственный кредит, финансовые рынки, финансы
организаций и предприятий [1, с. 13-15].
К органам управления финансами в РБ относятся - Министерство
финансов, Министерство по налогам и сборам, Управление
Национального банка. Департамент по контролю за рынком ценных
бумаг, Департамент по контролю за страховой деятельностью.
Управление экономикой страны с помощью финансов называется
финансовой политикой. Финансовая политика решает вопросы о
распределении финансовых ресурсов между субъектами хозяйствования.
Распределение осуществляется с помощью финансового механизма с
использование финансовых инструментов, рычагов и стимулов
[1, с. 31-35].
6
Вопросы для самоконтроля:
1. Перечислите и охарактеризуйте звенья финансовой системы
государства.
2. Раскройте сущность финансов организаций.
3. Объясните, какая существует взаимосвязь между финансами
организаций и финансами государства.
4. Охарактеризуйте организацию управления финансами в Республике
Беларусь.
5. Раскройте сущность финансовой политики и финансового механизма.
Тема 2. Организация финансов организаций.
При изучении данной темы ставится цель изучить:
1) содержание финансов организаций [1, с.35-40],
2) функции финансов организаций [1, с. 41-44],
3) принципы организации финансов организаций [1, с. 44-48].
4) источники финансовых ресурсов и капитал организаций
Для понимания организации финансов организаций нужно также
познакомиться с различными формами и типами коммерческих
организаций и предприятий, [1, с. 48-54].
Структура финансовых фондов организации и кругооборот финансов
представлены схематически [1, с. 71].
Организаций осуществляют свою деятельность за счет своих
финансовых ресурсов. Для изучения сущности финансовых ресурсов
рекомендуется познакомиться с их формированием [1, с.55-56].
Понятие финансовые ресурсы организации тесно связано с понятием
капитал [1, с. 56-57], [3, с. 15-17]. Капитал организации может быть
образован за счет собственных и заемных источников финансовых
ресурсов, поэтому отдельно изучаются понятия «собственный капитал»,
«заемный капитал» «активы и пассивы» организации я [1, с 58-61],
[3, с. 20-24].
Вопросы для самоконтроля:
1. Перечислите субъекты, с которыми взаимодействуют организации
2. Дайте определение финансам организации.
3. Охарактеризуйте различные типы и формы коммерческих организаций
4. Охарактеризуйте функций финансов организаций.
5. Охарактеризуйте принципы организации финансов организаций.
6. Объясните, какая существует взаимосвязь между капиталом и
источниками финансовых ресурсов.
7. Раскройте сущность чистых активов организации.
7
Тема 3. Организация финансовой работы в организациях.
Финансовая служба организации тесно взаимодействует с:
1) бухгалтерией, которая является источником информации для финансовой
службы;
2) экономическим отделом, который выполняет все расчеты;
3) маркетинговым отделом, который обеспечивает поступление доходов.
Основными задачами финансовой службы являются:
1) обеспечение денежными средствами текущих затрат и инвестиций;
2) выполнение обязательств перед бюджетом, банками, поставщиками.
3) содействие наиболее эффективному использованию основных
производственных фондов, инвестиций, товарно-материальных
ценностей, других денежных фондов;
4) осуществление мер по ускорению оборачиваемости оборотных
средств, обеспечению их сохранности;
3) контроль за правильностью организации финансовых отношений.
Эта тема также изучает следующие вопросы:
- содержание финансовой работы в организациях [1, с. 62-64], [3, с. 50-56].
- цели и задачи финансовой службы организации [1, с. 64-68], [3, с. 56-57].
- принципы организации финансов организаций [3, с. 13].
- финансовая политика, тактика и стратегия организации [3, с. 42-44].
- финансовый механизм, финансовые рычаги финансовые инструменты
описаны в [3, с.44-47].
Вопросы для самоконтроля:
1. Перечислите и охарактеризуйте главные участки (направления)
финансовой работы в организациях.
2. Охарактеризуйте принципы организации финансовой службы
организации.
3. Раскройте сущность финансовой политики и стратегии организаций.
4. Объясните действие финансового механизма и финансовых
рычагов в организациях.
Тема 4. Денежные расходы организации и их финансирование.
В обязанности финансовой службы входит оплачивать все расходы
организации, поэтому задачами финансовой службы при работе с
затратами являются:
1) группировка и подсчет затрат [1, с. 112-122],
2) планирование затрат [1, с. 123-125],
3) анализ и контроль затрат [1, с. 126-130],
4) поиск источников финансирования затрат [1, с. 113].
8
Современное производство очень сложное, поэтому затраты организаций
очень многочисленные и разнообразные, для удобства подсчета их
классифицируют и группируют. Существует два основных способа
группировки затрат:
1) по экономическим элементам, здесь главные группы затрат –
материальные затраты,
затраты на оплату труда, отчисления на
социальные нужды, амортизация основных производственных фондов,
прочие расходы. На каждую группу затрат составляется отдельная
смета расходов. Все затраты организации будут равны сумме смет всех
групп затрат.
2) по статьям калькуляции (примерно 14 статей затрат) [1, с. 117].
Для проверки правильности подсчета затрат составляют свод затрат в
виде шахматной таблицы: по строкам записывают расходы по
экономическим элементам, а в столбцах расходы по статьям калькуляции.
Если затраты в сметах и калькуляциях подсчитаны правильно, то в правом
нижнем углу сумма столбцов будет совпадать с суммой строк.
Все затраты организаций нужно точно подсчитывать и включать в
себестоимость выпускаемой продукции, поэтому важными финансовыми
понятиями являются «себестоимость единицы продукции» и «полная
производственная себестоимость выпускаемой продукции» [1, с. 115-116].
Планирование затрат осуществляется путем составления смет затрат
на планируемый период, как уже отмечалось выше, сметы составляются по
каждому экономическому элементу затрат.
При анализе затрат изучают динамику снижения затрат за различные
периоды времени, например, на начало и конец квартала, полугодия, года:
1) на 1 рубль товарной продукции;
2) по видам продукции;
3) на единицу выпускаемой продукции;
Анализируются также затраты труда (трудовые издержки) и затраты на
реализацию продукции (издержки обращения) [1, с 129-130].
Источниками финансирования текущих затрат (на сырье, материалы
заработную плату, косвенные налоги) являются выручка, операционные и
внереализационные доходы, краткосрочные кредиты, кредиторская
задолженность (нежелательный источник), устойчивые пассивы. К
устойчивым пассивам относится постоянная не снижающаяся часть
кредиторской задолженности, которая не может быть погашена на
законных основаниях (по зарплате, налогам и перед поставщиками).
Источниками финансирования капитальных затрат (на строительство
цехов, замену оборудования, инвестиционную деятельность) является
прибыль, амортизация, долгосрочные кредиты [1, с 113].
9
Вопросы для самоконтроля:
1. Дайте классификацию затрат организаций.
2. Перечислите затраты, образующие себестоимость продукции.
3. Проведите сравнительный анализ группировки затрат по
экономическим элементам и по статьям калькуляции.
4. Охарактеризуйте источники финансирования затрат организаций.
5. Объясните, как в организациях планируются затраты?
Тема 5. Денежные доходы организаций.
Обязанностью финансовой службы
является контроль за
своевременным и полным поступлением доходов в организации, поэтому
задачами финансовой службы при работе с доходами являются:
1) подсчет различных видов доходов [1, с 131-132];
2) распределение доходов [1, с. 133-134];
3) планирование доходов [1, с. 134-136];
Доходы организаций состоят из:
1) выручки от реализации продукции, оплата работ и услуг;
2) операционных доходов;
3) внереализационных доходов;
4) в редких случаях из чрезвычайных доходов [1, с. 131-132].
Выручка от реализации продукции является главным источником
финансовых ресурсов организаций. Выручка распределяется главным
образом по трем направлениям: на возмещение материальных затрат, на
уплату налогов в государственный бюджет и на формирование прибыли.
Выручку планируют с учетом остатков товарной продукции на
складе на начало и конец года [1, с. 134]. Расчет выручки тесно связан с
расчетом себестоимости, поэтому удобно планировать выручку путем
планирования себестоимости [1, с. 135]. Рассмотрим это на примере.
Пример № 1. Рассчитайте сумму выручки за год, если:
себестоимость остатков продукции на начало года (Снг) составила
31 млн.руб., себестоимость товарной продукции выпущенной в течение
года (Стг) – 517 млн.руб., себестоимость остатков продукции на конец
года (Скг) - 45 млн.руб. Рентабельность товарной продукции составляет
(Р(%)) 20 %, тогда себестоимость товарной продукции за год составила:
Сгод = Снг + Стг – Скг = 31 + 517 – 45 = 503 (млн. руб.), далее к
себестоимости за год надо прибавить прибыль за год (Пгод), прибыль
рассчитывается как себестоимость умноженная на процент
рентабельности: Пгод = Сгод * Р(%) = 503 * 20%=100,6 (млн. руб.),
тогда выручка без налогов (Вбн) или другое название – цена расчетная
(Цр), будет равна сумме себестоимости и прибыли:
10
Вбн (Цр) = Сгод + Пгод = 503 + 100,6 = 603,6 (млн. руб.), далее к выручке
без налогов надо добавить НДС (20%):
НДС = Вбн (Цр) * 20 / 100 = 603,6 * 20 / 100 = 120,72 (млн. руб.), итого
выручка с НДС (Вгод) будет равна:
Вгод = Вбн (Цр) + НДС = 603,6 + 120,72 = 724,32 (млн. руб.), Рассчитаем
во сколько раз выручка больше себестоимости, т.е. выведем коэффициент
(К) перехода от себестоимости к выручке:
К = Вгод / Сгод = 724,32 / 503 = 1,44. При планировании проценты
рентабельности и НДС известны, поэтому на практике для оперативного,
прогнозного планирования выручки с помощью себестоимости
применяют «коэффициентный» метод. Сначала рассчитывают, насколько
выручка была больше себестоимости в отчетном периоде (коэффициент
«К», который равен отношению выручки за соответствующий период к
себестоимости за тот же период). Далее, при планировании выручки на
любой период сначала планируют себестоимость, а затем с помощью
коэффициента «К» переходят к выручке. Рассмотрим это на примере.
Пример № 2. Рассчитайте сумму выручки за год, если: стоимость остатков
товарной продукции на начало года в ценах реализации (Внг) составила
74,88 млн. руб., себестоимость остатков товарной продукции на начало
года (Снг) – 52 млн. руб., себестоимость товарной продукции,
выпущенной в течение года (Стг) -758 млн. руб., себестоимость остатков
товарной продукции на конец года (Скг) - 32 млн. руб. Сначала рассчитаем
коэффициент
«К»,
который
равен
отношению
выручки
за
соответствующий период к себестоимости за тот же период: К = Внг / Снг
= 74,88 / 52 = 1,44. В нашем случае значение коэффициента «К» совпало с
предыдущим примером. Так как процентная ставка налогов не меняется
длительное время, то мы можем утверждать, что рентабельность данной
продукции равна 20 %. Если рентабельность продукции будет более 20 %,
тогда значение коэффициента «К» будет более 1,44 и наоборот. Величина
рентабельности считается нормальной в пределах от 10 % до 25 %, а
средняя величина рентабельности обычно равна 20%. Стоимость товарной
продукции выпущенной в течение года в ценах реализации:
Втг = Стг * К = 758 * 1,44 = 1091,5 (млн. руб.).
Стоимость остатков товарной продукции на конец года в ценах
реализации:
Вкг = Скг * К = 32 * 1,44 = 46,1 (млн. руб.), всего выручка за год:
Вгод = Внг + Втг – Вкг = 74,88 + 1091,5 – 46,1 =1120,3 (млн. руб.).
Эту задачу можно решить еще одним способом. Определить
себестоимость за год: Сгод = Снг + Стг – Скг = 52 + 758 – 32 =778 (млн.
11
руб.), умножив себестоимость товарной продукции за год на коэффициент
«К», получим выручку за год: Вгод = Сгод * 1,44 = 778 * 1,44 = 1120,3
(млн. руб.).
Планирование выручки тесно связано с ценообразованием в
организациях. Изучите алгоритм расчета цены продукции, составление
калькуляции цены единицы продукции [3, с. 103-107].
Вопросы для самоконтроля:
1. Охарактеризуйте доходы организаций.
2. Опишите порядок распределение выручка организаций.
3. Объясните методику планирования выручки.
4. Объясните методику расчета цены единицы продукции.
Тема 6. Прибыль и рентабельность организаций.
Прибыль является финансовым результатом деятельности организаций
[1, с. 137]. Общая или балансовая прибыль, аналогично доходам, состоит
из: 1) прибыли от реализации продукции, 2) прибыли от операционных и
внереализационных операций [1, с. 137-138]. Побщ = Преал + Поперац.
Преал = Выручка – НДС – Акциз – Себестоимость.
Прибыль это разница между доходами и затратами организации. В свою
очередь, затраты бывают 1) переменными (В), количественно они равны
стоимости сырья, материалов и их величина зависит от объема
выпускаемой продукции. 2) постоянными (А), это общецеховые,
общепроизводственные и общехозяйственные расходы, их величина не
зависит от объема выпускаемой продукции и в каждой организации это
относительно постоянная величина. Прибыль за минусом переменных
затрат называется маржинальной. Она рассчитывается для определения
точки безубыточности предприятия, т.е. определяется минимальное
количество изделий, которое необходимо выпустить, чтобы покрыть
постоянные затраты. Например, сумма переменных затрат 602 млн. руб.,
постоянных затрат 185 млн. руб. средняя цена одного изделия 154000 руб.
удельный вес переменных затрат в цене продукции 0,75 тогда
маржинальная прибыль единицы изделия равна 154000 – (154000 * 0,75) =
38500. Чтобы покрыть постоянные затраты организации необходимо
выпустить: 185000000 / 38500 = 4806 шт. изделий.
Прибыль является объектом налогообложения, поэтому отдельно
изучается налогооблагаемая прибыль [1, с. 138]. Прибыль, остающаяся в
распоряжении после уплаты налогов, называется чистой [1, с. 138].
Одним из важнейших этапов работы финансовой службы в
организациях является составление годового финансового плана.
12
Прибыль является объектом финансового планирования [1, с. 139-144].
Прибыль является главным источником накоплений в организациях.
При наличии в организациях прибыли они могут заниматься
инвестиционной деятельностью. Осуществлять различные программы по
развитию, расширению, модернизации производства, и осуществлять
различные социальные программы. Обратите внимание на распределение
и использование прибыли [1, с. 144-146].
Финансовая служба занимается анализом финансового состояния
организации, при этом рассчитываются и анализируются многие
показатели. Одной из важнейших групп показателей финансового
состояния
организации
являются
показатели
рентабельности.
Рентабельность это прибыль, выраженная в процентах. Во всех формулах
рентабельности в числителе будет прибыль, а в знаменателе изучаемый
вид затрат [1, с. 146-148]
Пример № 3. Рассчитать сумму чистой прибыли организации, если
выручка от реализации продукции составила 815 млн. руб., ставка НДС
20%, рентабельность 20%., сумма льготируемой прибыли (не облагаемой
налогом) (Плг) -54 млн. руб., тогда:
НДС = (815 * 20) / 120 = 135,8 млн. руб. Выручка без НДС (Вб) или цена
расчетная = 815 – 135,8 = 679,2 млн. руб. Для определения себестоимости
воспользуемся формулой расчета рентабельности Р(%) = (П / С)* 100, или
Р(%) = ((Вб – С) / С)*100, тогда С = Вб / (1+ (Р(%)/100) =
679,2 / (1 + 0,2) = 566 млн. руб.
Прибыль общая = 815 -135,8 – 566 = 113,2 млн. руб.
Прибыль налогооблагаемая 113,2 – 54 = 59,2 млн. руб.
Налог на прибыль = 59,2 * 18 / 100 = 10,7 млн. руб.
Прибыль чистая = 113,2 – 10,7 = 102,5 млн. руб.
Вопросы для самоконтроля:
1. Охарактеризуйте состав общей (балансовой) прибыли организации.
2. Опишите порядок распределения прибыли.
3. Объясните методику расчета чистой прибыли.
4. Объясните методику планирования прибыли.
Тема 7. Инвестиционная деятельность организаций.
Для обеспечения ежегодного увеличения ВВП организациям
необходимо постоянно вкладывать инвестиции на воспроизводство своего
экономического потенциала. Важность и необходимость инвестиционной
деятельности организаций отмечена и закреплена в законах «Об
13
инвестиционной деятельности в РБ» от 22.06.2001 «Инвестиционном
кодексе РБ» от 22.06.2001г. [1, с.75-76]. Под инвестиционной
деятельностью понимают вложение прибыли других материальных
ценностей в производство или иную деятельность для получения большей
прибыли. Особое внимание уделяется изучению объектов, субъектов и
форм инвестиционной деятельности [1, с. 76-77].
Государство принимает активное участие в регулировании
инвестиционной
деятельности
субъектов
хозяйствования.
[1,с.77-79]. Источники финансирования инвестиций многочисленны и
разнообразны: 1) собственные - прибыль амортизация;
2) заемные – долгосрочные кредиты;
3) привлеченные – вклады акционеров, инвесторов [1, с.79-82].
Наиболее существенными являются прямые инвестиции – инвестиции
в основные фонды организаций, здесь создается реальный ВВП. Другое
название инвестиций в основные фонды - капитальные вложения. В связи
с этим следует изучить понятие, сущность и структуру основных фондов
[1, с 69-74]. Финансы, вложенные в основные фонды, формируют
основной капитал организации. Он составляет главную часть
экономического потенциала организации. Основной капитал организации
сформированный только за счет собственных источников называется
чистыми активами. Если на второй год работы организации чистые активы
меньше уставного фонда, то его уменьшают до величины чистых активов.
Если чистые активы меньше минимального уставного фонда
утвержденного для коммерческих организаций то их ликвидируют.
Рассчитывается величина чистых активов на основании данных
бухгалтерского баланса: ЧА = (итог 1р + итог 2 р) – (итог 4р + итог 5р).
В организациях, в связи с поступлением и выбытием основных
производственных фондов (ОПФ), часто приходится рассчитывать
среднегодовую стоимость ОПФ. Среднегодовая стоимость ОПФ
рассчитывается по формуле:
ОПФср.год.= ОПФнг+ ОПФвв*(К/12) – ОПФвб * ((12 – К) / 12), где
ОПФнг – ОПФ на начало года, ОПФвв – введенные, ОПФвб_- выбывшие,
К – количество месяцев работы ОПФ. Рассмотрим расчет среднегодовой
стоимости ОПФ на примере.
Пример № 4. Рассчитать среднегодовую стоимость ОПФ, если стоимость
ОПФ на начало года составила 840 млн. руб., с 01.05 были введены ОПФ
(приобретены) на сумму 64 млн. руб., с 01.08 выбыли ОПФ (проданы) на
сумму 82 млн. руб., тогда среднегодовая стоимость ОПФ равна:
ОПФср.год.= 840 + 64 * (8 : 12) – 82 * ((12-7) : 12) = 840+42,7-34,2 = 848,5
млн. руб.
14
Расчет среднегодовой стоимости ОПФ применяется при планировании
амортизации в годовом финансовом плане организации. Планируемая
сумма амортизации рассчитывается: Апл = ОПФпл. * На (%), где
ОПФпл – среднегодовая стоимость ОПФ в планируемом периоде,
На(%) – средняя норма амортизации, которая рассчитывается: На(%) =
(Аотч / ОПФотч) * 100 %, где Аотч.- сумма амортизации за отчетный
период, ОПФотч. – среднегодовая стоимость ОПФ за отчетный период.
Рассмотрим это на примере.
Пример № 5. Рассчитать сумму амортизации в планируемом периоде, если
среднегодовая стоимость ОПФ за отчетный период составила 538 млн.
руб., сумма амортизации за отчетный период – 64,6 млн. руб.,
среднегодовая стоимость ОПФ в планируемом периоде ожидается в
размере 657 млн. руб. тогда сумма амортизации в планируемом периоде
будет равна: На(%) = (64,6 млн. руб. / 538 млн. руб.) * 100 % = 12%,
Апл. = 657 млн. руб. * 12 % = 78,8 млн. руб.
В обязанности финансовой службы входит проводить анализ
эффективности использования основных производственных фондов. Для
этого необходимо рассчитывать соответствующие показатели –
фондоотдачу, фондоемкость, коэффициент накопления амортизации. [1, с.
255]. Эти показатели рекомендуется рассчитывать и сравнивать за
несколько периодов, например, на начало и конец года, тогда можно
сделать вывод об улучшении или ухудшении эффективности
использования основных производственных фондов. Рассмотрим расчет
показателей эффективности ОПФ на примере.
Пример № 6. Рассчитать фондоотдачу и фондоемкость, если за год было
выпущено 25000 шт. изделий, средняя цена единицы изделия – 147000
руб., среднегодовая стоимость ОПФ – 2827 млн. руб.
Фондоотдача рассчитывается по формуле:
Фо = выручка (за год) / ОПФср.год., тогда
фондоотдача = (25000 руб. *147000 руб.) / 2827 млн. руб. =
= 3675 млн. руб. / 2827 млн. руб. = 1,3 руб.
Показателями эффективности инвестиций являются прибыль (разность
между затратами и доходами), рентабельность. Поскольку инвестиционная
деятельность осуществляется в течение нескольких лет, то с течением
времени затраты увеличиваются из-за инфляции и платы процентов за
кредиты. По этой причине для подсчета затрат за весь период
инвестирования рассчитывается поправочный коэффициент – дисконт. Он
равен Дз= (1+ (i%/100))n, где i – процент инфляции и банковские проценты
15
за кредит. n – число лет инвестирования проекта. Тогда Затраты общие
равны: Зобщ = ∑З1 *(1+ (i%/100))n , где З1 – затраты за первый год
инвестирования. Прибыль, в свою очередь, с течением времени
уменьшается по тем же причинам (инфляция и плата процентов банкам),
поэтому рассчитывают дисконт для прибыли: Дпр = 1 / (1+ (i%/100))n.
Тогда прибыль общая Побщ = ∑(П1 / (1+ (i%/100))n). Поскольку вложение
инвестиций предполагает увеличение выпуска продукции, то прибыль
будет увеличиваться пропорционально этому увеличению.
Вопросы для самоконтроля:
1. Раскройте сущность инвестиций и инвестиционной деятельности.
2. Охарактеризуйте деятельность государства по регулированию
инвестиций.
3. Раскройте сущность понятий капитал экономический потенциал
организации, капитал организации и чистые активы.
4.Охарактеризуйте источники финансирования инвестиций.
5. Объясните методику расчета показателей эффективности
использования основных производственных фондов и инвестиций.
Тема 8. Оборотные средства организаций.
Вторая часть капитала организации – оборотный капитал (оборотные
средства) - не менее важна, чем первая часть – основной капитал
(основные средства), поэтому следует обратить на нее внимание.
Оборотные средства организации очень многочисленные и разнообразные,
поэтому их классифицируют, существует несколько классификаций, по
различным признакам
[1, с.83-87]. Задачами финансовой службы при
работе с оборотными средствами являются:
1) рассчитать плановую потребность в оборотных средствах для
стабильной работы организации. Этот расчет производится с помощью
нормирования оборотных средств [1, с. 88-99];
2) найти источники финансирования оборотных средств [1, с.101-107];
3) провести анализ эффективности использования оборонных средств [1, с.
107-112].
Нормирование – это определение плановой потребности в оборотных
средствах для бесперебойной работы организации. Для точного подсчета
нормирование производится по группам: сырье и материалы; запчасти и
комплектующие; топливо и ГСМ; незавершенное производство; готовая
продукция; расходы будущих периодов. Для нормирования в основном
применяется формула Н = Ро * Дн, где Ро расход материалов однодневный
в стоимостном выражении, Дн – норматив в днях, показывает на какой
16
период времени необходимо обеспечить организацию данным видом
материала.
Источники финансирования оборотных средств могут собственные
(выручка, операционные доходы, внереализационные доходы) и заемные
(краткосрочные кредиты, кредиторская задолженность, устойчивые
пассивы). Поскольку оборотные средства быстро оборачиваются
(примерно за месяц), то для их финансирования допустимы в большей
степени заемные источники. Собственных источников должно быть не
менее 30%, заемных не более 70%. В связи с этим, рассчитывают величину
чистых оборотных активов (собственный оборотный капитал) на
основании данных бухгалтерского баланса
ЧобА = итог 3+ итог 4 – итог 1 разделов бухгалтерского баланса. Для
контроля за оптимальным соотношением между собственными и
заемными источниками рассчитывают коэффициент обеспеченности
собственными оборотными средствами:
Кос = (итог 3р + итог 4р – итог 1р) / итог 2 р. Норма показателя более 0,3
(более 30% источников должны быть собственными).
Эффективность использования оборотных средств определяется с
помощью соответствующих показателей.
1) коэффициент оборачиваемости (ОбС), 2) длительность одного оборота
ОбС, коэффициент загрузки ОбС, относительное и абсолютное
высвобождение ОбС . Рассмотрим расчет показателей эффективности ОбС
на примере.
Пример № 7. Рассчитать показатели эффективности использования
оборотных средств и определить, сколько высвободится оборотных
средств в результате ускорения их оборачиваемости на три дня, если
организация за год получила выручку в сумме 723 млн. руб. среднегодовая
стоимость оборотных средств – 51,6 млн. руб.
Коэффициент оборачиваемости (Ко) рассчитывается по формуле:
Ко = выручка / ОбС, тогда Ко=723 / 51,6 = 14 (оборотов за год),
длительность одного оборота рассчитывается по формуле:
До=360 / Ко, тогда До=360 / 14 = 25,7 (дней), коэффициент загрузки (Кз)
рассчитывается по формуле: Кз = ОбС / выручка, тогда
Кз=51,6 / 723 = 0,071, высвобождение оборотных средств в результате
ускорения их оборачиваемости рассчитывается по формуле:
ОСв = ((До1-До2) * выручка) / 360, тогда
ОСв = (3 дня) * 723 / 360 = 6 млн. руб.
Вопросы для самоконтроля:
1. Дайте классификацию оборотных средств организации.
17
2. Охарактеризуйте источники финансирования оборотных средств.
3. Объясните методику расчета плановой потребности в оборотных
средствах.
4. Объясните методику расчета показателей эффективности
использования оборотных средств.
Тема 9. Организация расчетов и кредитования организаций
Финансовая службы организации производит расчеты с другими
хозяйствующими субъектами и с государственными финансовыми
организациями.
В настоящее время применяются две формы расчетов: наличная и
безналичная [1, с. 278-279]. Главной является безналичная форма расчетов,
она осуществляется с помощью банковской системы, при этом
предприятия открывают в банках различные счета [1, с. 280-283].
Основными формами расчетов в Республике Беларусь являются
следующие: 1) платежные поручения, 2) платежные требования, 3)
платежные требования-поручения, 4) аккредитивы, 5) банковские
пластиковые карточки [1, с. 284-292].
Организации при недостаточном количестве собственных финансов,
обращаются к помощи кредитов [1, с. 300-310].
Следует обратить внимание на порядок получения и возврата
банковских кредитов [1, с. 323-328]. Важным моментом при получении
банковского кредита является определение кредитоспособности заемщика,
Кредитоспособность определяется на основании данных бухгалтерского
баланса, здесь рассчитываются специальные показатели: коэффициент
автономии, показатели ликвидности, рентабельности, обеспеченности
собственными оборотными средствами [1, с. 260].
Особыми формами кредита являются: коммерческий кредит, лизинг и
факторинг. Коммерческий кредит – это отношения между организациями
по поводу отсрочки оплаты за продукцию, сырье и др. Здесь составляется
документ – вексель простой или переводной [1, с. 292-300].
Лизинг – это передача основных средств в аренду описан [1, с. 310-317].
Факторинг – "продажа" долговых обязательств организации кредитору
описан [1, с. 317-322].
Для учета и контроля за всеми платежами, движением денежных
средств, получением и погашением кредитов организации составляют
кассовые планы. Это оперативные планы стоком на один месяц (квартал) в
них отражается приток отток всех денежных средств во всех формах за
определенный период. [1, с. 235-240].
18
Проценты по кредитам и вкладам рассчитываются по формулам:
1) расчет «простых» процентов: F = Р * (1 + (і * n)).
2) расчет «сложных» процентов: F = Р * (1 + і)n, где F – сумма денег в
конечный момент времени, Р – сумма денег в начальный момент времени,
і – процентная ставка (в коэффициентах, например, 5 % = 0,05), n – период
(число лет, месяцев).
Пример № 8. Определите, в каком случае выгоднее взять кредит в сумме
3000 у.е. сроком на четыре года: 1) под 22 % годовых «простых»
процентов или 2) под 20 % «сложных» процентов.
1) F «простые» = 3000 * (1 + (0,22 * 4)) = 5640 у.е.
2) F «сложные» = 3000 * (1 + 0,20)4 = 6221 у.е.
Таким образом, выгоднее взять кредит под 22 % «простых» процентов,
т.к. в конце срока кредитования придется возвращать меньшую сумму
денег.
Вопросы для самоконтроля:
1. Опишите порядок открытия банковских счетов.
2. Опишите движение документов при различных формах расчетов.
3. Дайте классификацию различных видов кредитов.
4. Объясните методику определения кредитоспособности заемщика.
5. Раскройте сущность коммерческого кредита, лизинга и факторинга.
Тема 10 Финансы внешнеэкономической деятельности организаций.
В своей хозяйственной деятельности предприятия иногда выходят
на международные рынки. Понятие и формы внешнеэкономической
деятельности организаций описаны в [1, с. 196-201].
Порядок формирования и использования валютных фондов описан в [1,
с. 201-211]. Виды валютных счетов, порядок их открытия описан в
[1, с. 281-282]. Виды и формы международных расчетов описаны в [1, с.
212-222].
Вопросы для самоконтроля:
1. Охарактеризуйте виды международных отношений.
2. Опишите порядок формирования и использования валютных
фондов организации.
3. Опишите движение документов при различных формах расчетов по
импортно-экспортным операциям
Тема 11. Налогообложение организаций.
Налоги, уплачиваемые организациями, являются главным источником
доходов государственного бюджета [1, с.149-156].
19
Налоги классифицируют по определенным признакам [1, с. 149-156]:
1) по методу установления их подразделяют на:
а) налоги, уплачиваемые из выручки (косвенные налоги) [1, с. 156-166];
б) налоги, включаемые в себестоимость продукции [1, с. 167-175];
в) налоги, уплачиваемые из прибыли [1, с. 176-185].
2) в зависимости от органов власти, устанавливающих налоги
а) республиканские, б) местные.
3) по роли в процессе бюджетного регулирования а) закрепленные,
постоянные ставка которых долгое время не изменяется. Это местные,
подоходный, на недвижимость, земельный; б) регулирующие, по которым
ежегодно изменяется ставка. Это НДС, акцизы, на доходы, на прибыль.
При расчете сумм налогов большое значение имеют понятия субъект,
объект налогов, налоговая база, ставки налогов [1, с. 154-156].
Наиболее часто приходится рассчитывать косвенные налоги НДС и
акцизный налог, поэтому рассмотрим этот вопрос подробнее. Здесь
возможны два варианта:
а) при формировании цены, к себестоимости продукции (С)
прибавляется прибыль (П), получается цена расчетная (Цр), далее
прибавляется акцизный налог, если продукция относится к товарам
облагаемым этим налогом (не все товары облагаются акцизным налогом),
в этом случае сумма акцизного налога рассчитывается по формуле:
1) А = Цр * А% / (100 – А%), где А% - процентная ставка акцизного налога
(обычно в пределах от 5 % до 40 %).
Следующим рассчитывается НДС по формуле:
2) НДС = ((Цр + А ) * 20) / 100.
Таким образом, цена отпускная = С + П + А + НДС.
б) когда имеется выручка (В), в которую уже входят косвенные налоги,
и нужно отдельно рассчитать суммы налогов. Этот способ применяется
налоговыми органами для проверки правильности уплаты налогов в
бюджет, тогда налоги рассчитываются в обратном порядке: сначала
рассчитывается НДС по формуле:
1) НДС = В * 20 / 120,
следующим рассчитывается акцизный налог по формуле:
2) А = ((В – НДС) * А%) / 100.
Методика расчета налогов, включаемых в себестоимость продукции и
налогов, уплачиваемых из прибыли хорошо изложена в учебнике [1, с.
167-185] и комментариев не требует. Важность налогов для государства
уже была отмечена, в связи с этим следует познакомиться с мерами
ответственности налогоплательщиков перед государством [1, с. 191-196].
20
1.
2.
3.
4.
5.
Вопросы для самоконтроля:
Дайте классификацию налогов.
Опишите порядок уплаты налогов в госбюджет.
Объясните методику расчета косвенных налогов.
Объясните методику расчета налогов, относимых на себестоимость
продукции.
Объясните методику расчета налогов, уплачиваемых из прибыли.
Тема 12. Страхование имущества организаций.
Суть страхования связана с созданием целевых денежных фондов за
счет взносов организаций для возмещения ущерба от несчастных случаев.
[1, с. 267-268]. Страхование имущества организаций это обязательный вид
страхования и осуществляется государственными страховыми органами.
Объектом страхования может быть имущество, включающее основные и
оборотные фонды, объекты незавершенного строительства, готовую
продукцию [1, с. 268-269]. Заключение договоров страхования и порядок
возмещения ущерба рассмотрены в [1, с. 269-271].
Существуют следующие виды страхования:
1) имущественное;
2) личное (здоровья и жизни работников организаций);
3) гражданской ответственности (обязательный вид страхования);
4) транспортное (воздушных, наземных и морских перевозок, а также
страхование пассажиров, грузов и транспортных средств);
5) международное страхование.
Особенности различных видов страхования рассмотрены в [1, с. 272-278].
1.
2.
3.
4.
Вопросы для самоконтроля:
Раскройте сущность страхования.
Дайте классификацию страхования.
Опишите порядок заключения договоров страхования.
Опишите порядок возмещения ущерба при несчастных случаях.
Тема 13. Финансовое состояние организаций.
При переходе к рыночным отношениям у организаций появляется
опасность финансовой несостоятельности и банкротства [1, с. 247-250].
Под финансовым состоянием понимают платежеспособность организации.
Это способность своевременно и полностью выполнять свои платежные
обязательства, вытекающие из торговых, кредитных и иных операций
платежного характера. Существует три вида финансовых состояний
организаций: устойчивое, неустойчивое и кризисное.
21
Оценка финансового состояния организации производится с помощью
специальных финансовых показателей (четыре группы):
1) показатели, характеризующие структуру источников капитала
[1, с. 251-253],
2) показатели, характеризующие размещение эффективность
использования капитала [1, с. 254-256],
3) показатели ликвидности [1, с. 257-258],
4) показатели рентабельности [1, с. 258-259].
Главным источником информации для расчета показателей является
бухгалтерский баланс, отчет о прибыли и убытках.
Пример № 9. Определите финансовое состояние организации, если
имеются следующие данные бухгалтерского баланса: уставной фонд – 627
млн. руб., добавочный фонд – 27 млн. руб., резервный фонд – 18 млн. руб.,
прибыль – 63 млн. руб.,
долгосрочные кредиты- 115 млн. руб.,
краткосрочные кредиты -30 млн. руб., кредиторская задолженность –
264 млн. руб.
В условии дана информация об источниках финансовых ресурсов,
поэтому для определения финансового состояния организации следует
рассчитать показатели структуры источников капитала:
а) коэффициент автономии (На), в норме более 0,5,
б) коэффициент финансовой напряженности (зависимости) (Нзав), в
норме менее 0,5,
в) коэффициент финансовой неустойчивости (структуры капитала)
(Нфн), норма менее 1,
г) коэффициент покрытия задолженности (финансовой устойчивости)
(Нфу), норма более 2, Проведем расчеты:
а) На = Кс / К, где Кс – капитал собственный (3-й раздел пассива баланса),
К – весь капитал (итог баланса, 3-й раздел + 4-й раздел + 5-й раздел).
На = (627 + 27 + 18 + 63) / (627 + 27 + 18 + 63 + 115 + 30 +264) = 0,64
Показатель в пределах нормы, значит состояние организации устойчивое.
б) Нзав = Кз / К, где Кз заемный капитал (4-й и 5-й разделы пассива бал.).
Нзав = (115 + 30 +264) / (627 + 27 + 18 + 63 + 115 + 30 +264) = 0,36
(в пределах нормы).
в) Нфн = Кз / Кс, здесь долгосрочные обязательства (4-й раздел)
приравниваются к собственным средствам.
Нфн = (30 +264) / (627 + 27 + 18 + 63 + 115 + 30 +264) = 0,26
(в пределах нормы).
г) Нфу = Кс / Кз, здесь долгосрочные так же приравнивают к
собственным. Нфу= (627 + 27 + 18 + 63 + 115) / (30 +264) = 2,9 (норма).
Таким образом, финансовое состояние данной организации устойчивое.
22
Пример № 10. Определите финансовое состояние организации, если
имеются следующие данные бухгалтерского баланса: денежные средства
(Дс) - 47 млн. руб., краткосрочные финансовые вложения (Кфв) - 22 млн.
руб., готовая продукция (Гп) –123 млн. руб., дебиторская задолженность
(Дз) - 27 млн. руб., запасы сырья (Зс) – 230 млн. руб., краткосрочные
кредиты (Кр) - 65 млн. руб., кредиторская задолженность (Кз) -143 млн.
руб.
В условии дана информация об краткосрочных активах и пассивах
организации, поэтому для определения финансового состояния следует
рассчитать показатели ликвидности капитала:
а) ликвидность абсолютная:
Ла = (Дс + Кфв) / (Кр + Кз) = (47 + 22) / (65 + 143) = 0,32.
Норма данного показателя более 0,2, следовательно, для данной
организации показатель удовлетворительный.
б) ликвидность промежуточная:
Лпр = (Дс + Кфв + Гп + Дз) / (Кр + Кз)= = (47 + 22 + 123 + 27) / (65 + 143) =
1,05. Норма данного показателя более 0,8
следовательно показатель
удовлетворительный.
в) ликвидность общая (текущая):
Ло = (Дс + Кфв + Гп + Дз + Зс) / (Кр + Кз) = (47 + 22 + 123 +27 + 230) / (65
+ 143) = 2,16.
Норма данного показателя более 1,7 следовательно, показатель
удовлетворительный.
Таким образом, финансовое состояние данной организации устойчивое.
Организации - банкроты опасны в финансовом отношении для других
организаций и государства по следующим причинам:
1) неуплата налогов опасна для госбюджета и госбюджетных отраслей
здравоохранения, образования, науки и т. д., которые финансируются из
бюджета;
2) большая кредиторская задолженность перед другими организациями
ухудшает финансовое состояние этих организаций;
3) банкам не возвращаются кредиты;
4) работники организации – банкрота не получают заработную плату.
В связи с вышесказанным, государство сначала помогает таким
организациям, а если их финансовое состояние не улучшается, тогда дело
предприятия-банкрота направляется в хозяйственный суд. [1, с. 259-266].
Вопросы для самоконтроля:
1. Охарактеризуйте устойчивое финансовое состояние организации.
2. Охарактеризуйте неустойчивое финансовое состояние организации
23
3. Назовите мероприятия по выведению организаций из кризисного
состояния.
Тема14.Финансовое планирование и финансовый контроль в организациях
Финансовое планирование – это разновидность управленческой
деятельности, направленная на формирование и рациональное
использование финансовых ресурсов организации [1, с. 223].
Значение, задачи, принципы и методы рассмотрены в [1, с. 224-228].
Различают три основных вида финансовых планов: долгосрочные
прогнозные, например бизнес-план; годовые финансовые планы;
краткосрочные (оперативные), например платежный календарь, кассовые
планы.
Годовой финансовый план – важнейший элемент финансового
планирования в организациях. [1, с. 229-238]. Аналогично бухгалтерскому
балансу годовой финансовый план сбалансирован – доходная часть
должна равняться расходной части. В доходной части отражается
поступление прибыли от реализации, вклады акционеров, амортизация,
мобилизация ресурсов в строительстве, прирост устойчивых пассивов.
В расходной части отражается распределение прибыли по трем фондам.
1) фонд накопления – для финансирования капиталовложений, инвестиций
в основные фонды; финансирования прироста норматива оборотных
средств; погашение долгосрочных кредитов.
2) фонд потребления – поощрительные выплаты работников;
премирование работников; финансирование социальной сферы.
Методика расчета показателей для составления годового финансового
плана организации описана в [5, с. 575-595].
На предприятиях также применяются оперативные финансовые планы
[1, с. 235-240].
При формировании бизнес-плана предприятия, проводятся расчеты
важнейших финансовых показателей. Расчеты финансовых показателей
входят в состав бизнес-плана [1, с. 240-246].
Соблюдение финансовой дисциплины является одним из главных
принципов финансов организаций. В связи с этим, в обязанности
финансовой службы входит осуществление финансового контроля за
формированием и расходованием финансов организации, а также
проведение анализа эффективности их использования.
Значение, содержание, цели и задачи финансового контроля
рассматриваются в [6, с. 31-32]. Виды, формы и методы финансового
контроля отражены в [6, с. 33-38].
24
Вопросы для самоконтроля:
1. Объясните значение финансового планирования для организаций.
2. Охарактеризуйте различные виды финансовых планов.
3. Объясните методику составления годового финансового плана.
4. Перечислите задачи финансового контроля и охарактеризуйте методы
контроля.
Тема 15. Особенности организации финансов организаций и предприятий
отдельных отраслей экономики и организаций различных форм
собственности.
Организация финансов организаций различных отраслей экономики
имеет некоторые особенности. Главное отличие в различной длительности
кругооборота финансов. Например, в сельском хозяйстве, в
растениеводстве, длительность одного кругооборота финансов имеет
продолжительность 1 год, в строительстве несколько лет. Особенности
также имеются и в транспортных организациях в торговле.
Отличительными
особенностями
также
являются
различное
стоимостное соотношение между основными и оборотными фондами.
Особенности имеются при формирования и функционирования оборотного
капитала. Все отличия и особенности организации финансов различных
отраслей отражены в нормативных показателях финансового состояния
[1, с. 262].
Важнейшим вопросом при формировании начального капитала
организации является выбор формы собственности и правовой формы. В
Республике Беларусь существует четыре типа коммерческих организаций
(предприятий): товарищества, акционерные общества, кооперативы и
унитарные предприятия [1, с. 49-52]. Обратите внимание на особенности
организации коммерческих финансовых организаций и объединений:
холдинговые компании, финансовые компании, финансовые группы,
концерны [1, с. 53-54].
Вопросы для самоконтроля:
1. Охарактеризуйте организацию финансов организаций различных
отраслей экономики.
2. Охарактеризуйте различные типы коммерческих организаций
(предприятий).
3. Перечислите нормативные значения важнейших финансовых
показателей для организаций различных отраслей и форм собственности..
25
5. Задания для домашней контрольной работы.
ВАРИАНТ 1
1. Охарактеризуйте финансовую систему Республики Беларусь.
2. Опишите источники формирования и пополнения оборотных
средств организаций.
3. Объясните методику расчета налогов, уплачиваемых из прибыли,
приведите примеры расчетов.
Решите задачи:
4. Рассчитайте рентабельность капитала организации, если: стоимость
основных производственных фондов - 1247 млн. руб., стоимость
оборотных средств – 469 млн. руб. Выручка – 2154 млн. руб., ставка
НДС – 20% полная производственная себестоимость – 1523 млн. руб.
5. Определите, в каком случае выгоднее взять кредит на 5 лет в сумму
5000 у.е.: 1) под 22% годовых на основе «простых процентов» или
2) под 18 % годовых на основе «простых» процентов. В обоих случаях
выплата производится в конце срока кредитования.
6.
Рассчитайте общую стоимость затрат на финансирование
инвестиционного проекта, с учетом коэффициента дисконтирования
затрат, если затраты 1-го года составили 420 млн. руб., ставка
банковского процента составляет 20 % годовых, срок внедрения
инвестиционного проекта 3 года.
ВАРИАНТ 2
1. Охарактеризуйте организацию управления финансами в Республике
Беларусь.
2. Объясните методику расчета показателей эффективности
использования оборотных средств организаций.
3. Объясните порядок расчета и уплаты налогов, относимых на
себестоимость продукции, приведите примеры расчетов.
Решите задачи:
4. Рассчитайте суммы косвенных налогов, подлежащих уплате в бюджет,
если выручка с учетом НДС и акцизного налога (налоги уже входят в
выручку) составила 287 млн. руб., ставка НДС – 20%, ставка акцизного
налога - 15%.
26
5. Рассчитайте показатели эффективности использования основных
производственных фондов за два квартала и определите, в каком
квартале они лучше, если: в 1-м квартале выпущено 14200 шт. изделий
по цене 155000 руб. за 1 шт., средняя стоимость ОПФ за квартал - 1372
млн. руб. Во 2-м квартале цена изделия увеличилась на 5%, количество
изделий увеличилось на 7%, стоимость ОПФ увеличилась в 1,2 раза.
6. Рассчитайте потребность организации в оборотных средствах для
незавершенного производства, если норматив в днях составляет 22
дня, расход сырья по квартальной смете за отчетный период составили:
единовременные затраты- 46 млн. руб., затраты последующие –
85 млн. руб.
ВАРИАНТ 3
1. Перечислите и охарактеризуйте доходы и расходы государственного
бюджета Республики Беларусь.
2. Дайте классификацию денежных затрат организаций.
3. Объясните методику расчета налогов, уплачиваемых из выручки,
приведите примеры расчета.
Решите задачи:
4. Определите, в каком случае выгоднее положить деньги в банк сумму
3500 у.е. на 4 года: 1) под 24% годовых на основе «простых» процентов
или 2) под 22% на основе «сложных» процентов. В обоих случаях
выплата производится в конце срока вклада.
5. Рассчитайте прибыль и эффективность двух предложенных
инвестиционных проектов и выберите наиболее выгодный, если
стоимость 1-го проекта 760 млн. руб., ожидаемый доход от его
внедрения в производство составит 920 млн. руб., стоимость 2-го
проекта 1150 млн. руб., ожидаемый доход от его внедрения в
производство составит 1370 млн.
6. Рассчитайте сумму прироста устойчивых пассивов, если они на начало
года составили 18 млн. руб., в течение года:
1) фонд оплаты труда в 4-м квартале планируемого года ожидается в
размере 184 млн. руб., день выплаты зарплаты 16 число.
2) норматив отчислений в ФСЗН составляет 34%.
3) стоимость всех видов сырья и материалов в планируемом году (на
основании договоров на поставки сырья) ожидается в сумме 1984 млн.
руб., срок оплаты по договору 3 дня. Ответьте на вопрос: как в годовом
27
финансовом плане организации учитывается прирост устойчивых пассивов
(как доходы или расходы)?
ВАРИАНТ 4
1. Опишите организацию финансовой работы в организациях.
2. Объясните методику подсчета затрат на производство и
реализацию продукции.
3. Сравните различные типы финансовых состояний организаций.
Решите задачи:
4. Рассчитайте сумму амортизации (для составления годового финансового
плана), если сумма амортизации в отчетном году составляла 278
млн. руб., стоимость основных производственных фондов в отчетном
году - 2183,3 млн. руб. Стоимость основных производственных фондов в
планируемом году ожидается в сумме 2653 млн. руб.
5. Определите выручку за год коэффициентным методом, если
себестоимость остатков продукции на начало года составила 76 млн.
руб., а их стоимость в ценах реализации 109,4 млн. руб. Себестоимость
продукции, выпускаемой в течение года – 678 млн. руб., себестоимость
остатков продукции на конец года - 63 млн. руб., рентабельность
продукции в течение года не менялась.
6. Рассчитайте показатели эффективности использования оборотных
средств для 1-го и 2-го квартала и сравните их, если: в 1-м кв.
выпущено продукции 13500 шт., цена единицы продукции 145000
руб., средняя стоимость оборотных средств - 560 млн. руб. Во 2-м кв.
выпуск продукции увеличился на 5%, цена единицы продукции возросла
на 8%, средняя стоимость оборотных средств увеличилась на 6%.
ВАРИАНТ 5
1. Опишите организацию финансов коммерческих организаций
(предприятий) различных форм собственности.
2. Объясните методику планирования затрат организаций на
производство и реализацию продукции.
3. Объясните методику расчета важнейших показателей
финансового состояния организаций, приведите примеры.
28
Решите задачи:
4. Рассчитайте среднюю стоимость основных производственных фондов,
если их стоимость на начало года составила 680 млн. руб., в течение
года были введены с 01.03 в сумме 110 млн. руб., с 01.07 в сумме 150
млн. руб., с 01.10 в сумме 130 млн. руб.
В течение года выбыли: с 01.04 в сумме 65 млн. руб., с 01.06 в сумме 84
млн. руб., с 01.08 в сумме 97 млн. руб.
5. Рассчитайте, как изменится выручка организации за квартал, если
оборотные средства будут оборачиваться на 2 дня быстрее. За 1 квартал
было выпущено продукции в количестве 1150 шт. по цене
285700 руб. за 1 шт. Средняя стоимость оборотных средств в течение
года не менялась и составила 93,8 млн. руб.
6. Рассчитайте сумму мобилизации (иммобилизации) внутренних ресурсов
в строительстве, если оборотные средства стройки на начало года
составляли 143 млн. руб., а на конец года - 127 млн. руб. Кредиторская
задолженность перед строительной организацией на начало года –
34 млн. руб., а на конец года - 51 млн. руб.
Ответьте на вопрос: как учитывается в годовом финансовом плане
организации мобилизация внутренних ресурсов в строительстве (как
доходы или расходы)?
ВАРИАНТ 6
1. Опишите источники финансовых ресурсов и капитал организаций.
2. Дайте классификацию доходов организаций, охарактеризуйте их
важнейшие группы.
3. Охарактеризуйте финансовые отношения в условиях
несостоятельности и банкротства организаций, предложите
пути выхода из кризисных ситуаций.
Решите задачи:
4. Рассчитайте цену изделия, если его себестоимость составила
193000 руб., рентабельность 20 %, ставка акцизного налога 15%, ставка
НДС – 20%.
5. Дебиторская задолженность на конец года составила 67 млн. руб.,
выручка за день - 2,4 млн. руб. Определите длительность периода
дебиторской задолженности и проанализируйте данный показатель.
29
6. Определите сумму необходимых заемных источников долгосрочных и
краткосрочных и определите, как повлияют заемные средства на
финансовое состояние данной организации если:
1. Стоимость: зданий и сооружений
- оборудования
- машин и механизмов
2. Стоимость: сырья и материалов
полуфабрикатов
3720
2430
1715
1560
890
(млн. руб.)
3. Акционерный капитал
3510
- вкладов работников
1530
- собственные активы, которые
могут быть использованы 2600
ВАРИАНТ 7
1. Опишите порядок получения и возврата банковских кредитов
организациями.
2. Охарактеризуйте источники финансирования затрат организаций.
3. Объясните методику расчета плановой потребности в оборотных
средствах организаций, приведите примеры расчетов.
Решите задачи:
4. Рассчитайте рентабельность изделия, если цена изделия 327000 руб.,
ставка НДС – 20%, себестоимость этого изделия 227500 руб.
5. Рассчитайте показатели ликвидности промышленной организации и
определите, какими активами (высоко ликвидными, средне ликвидными
или низко ликвидными) лучше всего она обеспечена если:
- денежные средства
24 млн. руб. краткосрочные кредиты
55 млн. руб.
- краткосрочные финансовые
кредиторская задолженность:
вложения
32 млн. руб.
по оплате труда
21 млн. руб.
- дебиторская задолженность 51 млн. руб.
перед бюджетом
17 млн. руб.
- готовая продукция
37 млн. руб.
перед поставщиками 115 млн. руб.
- запасы сырья
122 млн. руб. долгосрочные кредиты 280 млн. руб.
6. Рассчитайте коэффициент обеспеченности собственными оборотными
средствами организации и определите ее финансовое состояние, если
имеются следующие данные бухгалтерского баланса:
актив:
1. Долгосрочные активы 614
2. Краткосрочные активы 219
пассив: (млн. руб.)
3. Собственный капитал
705
4. Долгосрочные обязательства 90
5. Краткосрочные обязательства 38
30
ВАРИАНТ 8
1. Опишите порядок формирования и использования валютных
фондов организаций.
2. Охарактеризуйте целевые бюджетные фонды.
3. Объясните методику расчета и планирования прибыли организации,
приведите примеры.
Решите задачи:
4. На основании данных бухгалтерского баланса рассчитайте показатели:
1) автономии, 2) финансовой напряженности, 3) финансовой
неустойчивости, 4) финансовой устойчивости и проанализируйте их, если:
актив:
пассив: (млн. руб.)
1. Долгосрочные активы 1250 3. Собственный капитал
934
2. Краткосрочные активы 420 4. Долгосрочные обязательства 284
5. Краткосрочные обязательства 452
5. Рассчитайте норматив оборотных средств для сырья и материалов, если
за год расходуется 75000 тонн сырья, цена 1 тонны 255000 руб., сырье
привозят 4 раза в квартал, разгрузка сырья и подготовка его
производству занимает 10 дней, оформление документов 2 дня.
6. Рассчитайте сумму чистой прибыли организации, если выручка за
отчетный период составила 856 млн. руб. ставка НДС составляет 20%,
рентабельность – 20%.
ВАРИАНТ 9
1.Охарактеризуйте различные формы расчетов в организациях.
2. Раскройте сущность и дайте классификацию оборотных средств
организаций.
3. Сравните различные формы международных расчетов.
Решите задачи:
4. Проведите расчеты и определите, является ли данная организация
кредитоспособной, если: уставный фонд составляет – 430 млн. руб.,
добавочный фонд – 720 млн. руб., резервный фонд – 120 млн. руб.,
прибыль – 96 млн. руб., долгосрочные кредиты – 270 млн. руб.
краткосрочные кредиты – 155 млн. руб., кредиторская задолженность –
144 млн. руб.
31
5. Рассчитайте выручку организации за год, если: себестоимость остатков
продукции на начало года составила 57 млн. руб., себестоимость
продукции, выпущенной в течение года –532 млн. руб., себестоимость
остатков продукции на конец года – 84 млн. руб. рентабельность 20 %,
ставка акцизного налога - 5 %, ставка НДС – 20 %.
6. Рассчитайте величину прироста норматива оборотных средств
организации за год, если однодневный расход сырья за отчетный год
составил 18 млн. руб., сырье привозят 4 раза в квартал, дня, подготовка
сырья к производству - 3 дня, документооборот - 1 день. В планируемом
году ожидается увеличение расходов на сырье на 9 % и увеличение
времени на подготовку сырья к производству на 1 день.
Ответьте на вопрос: как в годовом финансовом плане учитывается
прирост норматива оборотных средств (как доходы или расходы)?
ВАРИАНТ 10
1. Охарактеризуйте внешнеэкономическую деятельность организаций.
2. Раскройте сущность финансового планирования в организациях.
3. Объясните методику расчета показателей эффективности
использования основных производственных фондов, приведите
примеры расчетов.
Решите задачи:
4. Рассчитайте показатели ликвидности организации и определите ее
кредитоспособность, если: денежные средства составляют -32 млн. руб.,
краткосрочные финансовые вложения- 41 млн. руб., готовая продукция
67 млн. руб., дебиторская задолженность - 58 млн. руб., запасы сырья –
221 млн. руб., долгосрочные кредиты - 280 млн. руб., краткосрочные
кредиты 145 млн. руб., кредиторская задолженность - 88 млн. руб.
5. Рассчитать сумму чистой прибыли организации, если выручка от
реализации продукции составила 1240 млн. руб., ставка НДС 20%,
рентабельность 20%., сумма льготируемой прибыли (не облагаемой
налогом на прибыль) -154 млн. руб.,
6. Рассчитайте сумму чистых активов открытого акционерного общества,
сравните их с минимальным уставным фондом для ОАО, сделайте
вывод, может ли данная организация продолжать работу как ОАО.
Данные бухгалтерского баланса на второй год работы ОАО:
актив:
пассив: (млн. руб.)
1. Долгосрочные активы 375
3. Собственный капитал
?
2. Краткосрочные активы 115
4. Долгосрочные обязательства 225
(курс евро –
руб.)
5. Краткосрочные обязательства
85
32