Ценные бумаги и производные финансовые инструменты

Вопросы по программе «Ценные бумаги и производные финансовые
инструменты», 2013 год
1. Инструменты фондового рынка. Понятие и классификация.
2. Понятие форвардного контракта: форвардная цена, цена поставки и цена форвардного
контракта.
3. Фьючерсы на акции, фондовые индексы, валюту и проценты.
4. Своповые контракты: процентные, валютные, товарные.
5. Опционные контракты. Премия опциона и ее структура.
6. Границы и коэффициенты чувствительности премии (цены) опционов.
7. Опционные стратегии. Проблема выбора оптимальной опционной стратегии.
8. Риски инвестирования в облигации.
Иммунизация портфеля облигаций.
9. Риски, виды финансовых рисков. Количественное измерение риска единичного
актива.
10. Управление портфельными рисками с использованием инструментов срочного
рынка.(фьючерсов и опционов).
11. Измерение портфельного риска с помощью показателя VaR. Параметрическая модель
VaR.Глобализация мирового финансового рынка и ее последствия.
12. Рыночный риск. Оценка и управление.
13. Управление кредитным риском.
14. Идентификация и оценка операционного риска.
15. Определение, участники и инфраструктура рынка еврооблигаций.
16. Фондовые индексы: российская практика.
17. Понятие и составные элементы инфраструктуры рынка ценных бумаг
18. Законодательные, регулятивные и организационные особенности профессиональной
деятельности на рынке ценных бумаг РФ.
19. Расчетно-учетная система как звено инфраструктуры фондового рынка (основные
элементы, функции и виды профессиональной деятельности, входящие в систему).
20. Депозитарная и регистраторская деятельность на рынке ценных бумаг: особенности
лицензирования и организации.
21. Деятельность по организации торговли на рынке ценных бумаг: особенности
лицензирования и организации.
22. Порядок совершения и исполнения сделок на фондовом рынке.
23. Портфельное инвестирование: цели и особенности.
24. Определение стоимости и доходности облигаций с позиций инвестора.
25. Формирование оптимального инвестиционного портфеля.
26. Оптимизация инвестиционного портфеля с помощью модели САРМ (модели Шарпа).
27. Формирование портфеля облигаций, волатильность и дюрация облигаций.
28. Стратегии управления инвестиционным портфелем.
29. Регулирование рынка ценных бумаг в России. Проблема мегарегулятора.
30. Нормативная база регулирования рынка ценных бумаг.
31. Зарубежные рынки ценных бумаг.
32. Рынок коллективных инвестиций, его институциональная структура, виды и
отличительные черты институтов коллективного инвестирования.
33. Зарубежный опыт функционирования паевых инвестиционных фондов. Виды
инвестиционных фондов по типу взаимодействия сторон, по операционной структуре.
Особенности регулирования их деятельности в ЕС.
34. Структура, функции основных участников, особенности деятельности и преимущества
ПИФа как института коллективного инвестирования.
35. Состав и структура активов фондов. Инвестиционный пай как особая разновидность
ценной бумаги. Особенности расчета стоимости, купли-продажи и обмена паев.
36. Категории ПИФов (классификация фондов по видам) в соответствии с российским
законодательством. Понятие квалифицированного инвестора и фонды для
квалифицированных инвесторов.
37. Виды инвестиционных стратегий ПИФов. Сравнительная характеристика организации
и инвестиционных стратегий ПИФ и ОФБУ.
38. Негосударственные пенсионные фонды (НПФ) как институциональная форма
коллективного инвестирования – понятие, функции, особенности размещения
пенсионных резервов НПФ и инвестирования пенсионных накоплений.
39. Обязательная и инициативная оценка ценных бумаг.
40. Характеристика инвестиционных качеств ценных бумаг как объекта оценки.
41. Принципы и методы оценки ценных бумаг.
42. Особенности определения рыночной стоимости привилегированных акций.
43. Оценка сделки репо и переоценка ее обеспечения.
44. Особенности оценки конвертируемых облигаций.
45. Оценка мажоритарных и миноритарных пакетов акций.
46. Налогообложение операций с ценными бумагами юридических лиц.
47. Формирование резерва под обесценение ценных бумаг.
48. Порядок определения налоговой базы по НДФЛ при расчете налога в результате
получения доходов от операций с ценными бумагами.
49. Учет операций по выпуску и обращению акций.
50. Учет начисления и выплаты дивидендов.
51. Учет операций по выпуску и обращению облигаций.
52. Учет финансовых вложений.
53. Бухгалтерский учет и налогообложение финансовых инструментов срочных сделок.
54. Современные модели и методы инвестиционного анализа.
55. Фундаментальный анализ рынка ценных бумаг.
56. Технический анализ. Классический анализ графиков.
57. Индикаторы как метод технического анализа рынка ценных бумаг.
58. Осцилляторы как метод технического анализа рынка ценных бумаг.
59. Планы и реалии создания в Москве мирового финансового центра.
60. Тенденции и перспективы развития российского рынка ценных бумаг.