Финансовое планирование Финансовый план включает три документа: отчет о прибылях и убытках; план-баланс;

Финансовое планирование
Финансовый план включает три документа:



отчет о прибылях и убытках;
план-баланс;
отчет о движении денежных средств.
Отчет о прибылях и убытках
Для того чтобы оценить прибыльность предприятия, необходимо иметь следующую
исходную информацию:



прогноз объема продаж;
предполагаемая величина прямых затрат;
величина накладных расходов.
Прогноз объема продаж. Определение факторов, которые могут оказать влияние на
бизнес, к числу которых можно отнести:






сезонные колебания объема продаж;
разработка новых видов товаров;
изъятие из торгового оборота некоторых видов товаров;
местные особенности экономической ситуации;
расширение производственных площадей;
организация распродаж и прочие.
Прямые затраты. Прямые затраты — это затраты, связанные с организацией продажи
товаров. С точки зрения планирования прибыли очень важно представить прямые затраты
в виде процента от объема продаж. Запасы товаров в отдельные моменты могут
значительно увеличиваться, и это стоит иметь в виду в процессе планирования прибыли.
Накладные расходы. В большинстве случаев величина накладных расходов определяется
простым делением предполагаемой суммы накладных расходов за год на 12.
Как правило, расходы, связанные с осуществлением коммерческой деятельности,
включают в себя:










арендную плату;
заработную плату;
транспортные расходы;
налоговые выплаты;
командировочные расходы;
расходы на канцпринадлежности;
плату за пользование услугами связи;
проценты по банковскому кредиту и различные денежные выплаты;
затраты на рекламу;
амортизационные отчисления.
План-баланс
Обычно баланс фирмы представляют в виде сводной таблицы, указывающей источники
капитала и средства его размещения.
В левой части балансовой таблицы размещены активы фирмы, то есть материально-
денежные средства, которыми располагает предприятие и которые активно "заняты" в
хозяйственной деятельности. Правая часть баланса – пассивы, они включают различные
источники получения необходимых капитальных и прочих средств.
Упрощенная форма балансовой таблицы приведена ниже.
АКТИВ
ОСНОВНОЙ КАПИТАЛ
Земля
Недвижимость
Оборудование
Нематериальные активы
Амортизация
ОБОРОТНЫЙ КАПИТАЛ
Касса и деньги на расчетном счете
Дебиторская задолженность
Запасы готовой продукции
Запасы сырья и материалов
Незавершенное производство
∑
ПАССИВ
СОБСТВЕННЫЙ КАПИТАЛ
Акционерный (Уставный) капитал
Нераспределенная прибыль
Резервы
∑
ОБЯЗАТЕЛЬСТВА
Краткосрочные кредиты
Прочая краткосрочная задолженность
Долгосрочные обязательства
Активы баланса включают две основные части:


оборотные средства или текущие активы, – предполагается, что они превращаются
в наличность (или оборачиваются) в течение года.
основные средства или фиксированные активы, как правило, оборачиваются через
несколько лет, то есть служат фирме гораздо более длительное время.
Нематериальные активы складываются из стоимости патентов, лицензий и тому
подобного, а также из так называемой "цены фирмы" – "гудвилла", то есть ценности,
репутации ее торговой марки, которая тоже может быть предметом купли-продажи. В
настоящее время еще только некоторые казахстанские фирмы могут определить свой
гудвилл, а за рубежом это довольно распространено.
Пассивы включают обязательства фирмы перед своими кредиторами и собственный
(акционерный) капитал фирмы.
Обязательства, в свою очередь, делятся на текущие (краткосрочные) – их предполагается
выплатить в течение года, и долгосрочные, принятые на более длительный срок.
Баланс отчетного периода служит основой для анализа финансовой устойчивости
предприятия.
Отчет о движении денежных средств (Cash Flow)
С помощью плана движения денежных средств предприниматель может оценить объем
имеющихся в его распоряжении денежных средств в любой момент времени и определить
потребность в краткосрочных кредитах для пополнения своих оборотных средств.
В отличие от отчета о прибыли, отчет о денежных потоках отражает фактическое
поступление всех денег из всех источников, включая выручку от реализации продукции,
от продажи акций или полученных денег в долг, а также средств от продажи или
ликвидации некоторых активов. Что касается затрат, то в отчет о денежных потоках
включается фактическая оплата всех затрат.
Для того, чтобы составить план движения денежных средств, необходимо определить два
важных показателя. Это:


ожидаемые денежные поступления
ожидаемые платежи.
Поступления
Поступления включают в себя перечисления на текущий счет и наличные платежи.
Поступления обычно связаны с торговой деятельностью предприятия и возникают как
результат продажи товаров или услуг. Другими источниками поступлений могут быть:




банковские кредиты;
кредиты других учреждений или физических лиц;
арендные платежи за сданные в аренду торговые помещения;
платежи за использование каких-нибудь ненужных предприятию в данный момент
основных фондов.
Платежи
Платежи включают в себя огромное количество разнообразных статей, а именно закупка
товаров для поддержания складских запасов, закупка оборудования, текущие затраты и
накладные расходы, и т. д. В отчет о денежных средствах не включается амортизация.
Будущая потребность в денежных средствах должна быть оценена так, чтобы их хватило
для финансирования увеличенного объема продаж и оплаты всех планируемых расходов.
Оценка финансового состояния
Составление финансовых отчетов еще не является завершающим шагом при финансовом
планировании. Необходимо еще проверить ее качественную составляющую, т.е.
соответствие ранее разработанным нормам и нормативам, которые в свою очередь
являются индикаторами состояния компании и могут выявить слабые места. К числу
таких индикаторов относятся:


показатели финансового состояния фирмы, которыехарактеризуют эффективность
оперативной деятельности фирмы в ходе реализации планов. Ими являются
показатели прибыльности; рентабельности капитала; показатели финансовой
деятельности (ликвидности, рентабельности оборота и финансовой устойчивости).
показатели эффективности инвестиций, которые свидетельствуют об
эффективности инвестиций в конкретные проекты: сроки окупаемости,
показывающие время возврата вложенных средств и характеризующие риск
проекта; чистую величину дохода, отражающую масштабы намеченного и размеры
прибыльности нового производства или новой услуги; внутреннюю норму
доходности и норму прибыльности инвестиций.