ИНОСТРАННЫЙ КАПИТАЛ В НАЦИОНАЛЬНОЙ БАНКОВСКОЙ

ИНОСТРАННЫЙ КАПИТАЛ В НАЦИОНАЛЬНОЙ БАНКОВСКОЙ
СИСТЕМЕ В УСЛОВИЯХ ВСТУПЛЕНИЯ В ВТО
Чернова Т.В.
Научный руководитель
к.э.н., доцент, Аболихина Г.А.
Финансовый университет при Правительстве
Российской Федерации
Банковский сектор является неотъемлемой частью экономики, и в
результате интеграции страны в мировую экономику необходимо добиться
равновесия между эффективным использованием банковских институтов в
международных
масштабах
и
сохранением
суверенитета
национальной
банковской системы. Обеспечение данного баланса – одна из важнейших задач,
стоящая перед странами, в условиях глобализации. В свою очередь, основной
составляющей задачи является определение роли иностранного капитала на
международной арене.
Необходимо
рассмотреть
опыт
других
стран
-
участников
ВТО.
Практически все данные страны при своём вступлении принимали на себя
специфические обязательства в целях защиты своей экономики. И более 75%
всех ограничений в сфере финансовых услуг охватывали именно банковские
услуги. При этом более 60% ограничений концентрировалось на деятельности
иностранных филиалов. То есть возникала необходимость сохранения контроля
над
деятельностью
иностранных
поставщиков
финансовых
услуг
на
внутреннем рынке.
В России данная проблема стоит не настолько остро, поскольку 6 марта
этого года был одобрен закон, запрещающий иностранным банкам создавать
филиалы в России. Закон полностью исключает филиалы иностранных банков в
российской банковской системе. Из статей про государственную регистрацию
кредитных организаций с иностранными инвестициями и про дополнительные
требования к их созданию и деятельности исключаются слова "филиалы
иностранных банков". До сих пор дочерние банки, представительства
иностранных банков и филиалы могли функционировать на территории России
(хотя ни один филиал зарегистрирован не был), однако последние в полном
объеме не попадали под надзор регулятора и под юрисдикцию России.
Закон был подготовлен и принят в рамках Стратегии развития банковского
сектора России до 2015 года. Он закрепляет договоренности, достигнутые в
ходе переговоров по вступлению России в ВТО.
Другая проблема при вступлении любой страны в ВТО связана с высокой
дифференцированностью стран в зависимости от потребности в экспорте
финансовых услуг и капитала. То есть необходимо поддерживать полноценную
конкурентоспособную среду на внутреннем рынке и деятельность правительств
по установлению допустимого уровня либерализации финансового рынка без
нанесения ущерба национальной экономической безопасности. Как правило,
более развитая страна вводит меньшее количество формальных ограничений и
повышает уровень требований к открытости других стран. И наоборот. Так, в
Китае до 2012 года другие страны могли учреждать дочерние банки и
открывать филиалы не во всех городах, а в специальных экономических зонах и
с соблюдением строгих условий. Также на рынок допускались только те
компании, в управлении у которых находилось не менее 5 млрд $. В 2012 году
данный порог был снижен до 500 млн $.
Ведущие страны - члены ВТО также активно применяют различные меры
для поддержания высокого уровня деятельности национальных банков. Это
говорит о том, что главным приоритетом экономической политики любой
страны
являются обеспечение
собственных
внутренних
экономических
интересов. Тем более, что банковский сектор и привлекаемый в него
иностранный капитал являются сложным предметом переговоров. Это связано
с желанием развитых государств сохранить контроль над собственной
банковской системой и сконцентрированными в ней ресурсами. В тоже время
присутствует интерес в полном и непосредственном включении национальных
банковских систем в общую систему мировых финансов, не выделяя при этом
национальный уровень.
Мировая интеграция и, в частности, вступление страны в ВТО имеет ряд
существенных преимуществ. Открытие национального рынка для иностранных
банков позволяет:
 повышать емкость и капитализацию национальной банковской системы
благодаря средствам иностранных банков;
 в более полном объеме использовать передовые банковские технологии;
 осуществлять инвестиции в более крупных масштабах, превышающие
возможности национальных банков.
С другой стороны, существуют и негативные последствия, выраженные в
следующих банковских рисках:
1.
Риск оттока капитала. Любой банк заинтересован, в первую
очередь, в соблюдении собственных интересов, как на внутреннем, так и на
внешнем рынке. При интеграции банковской системы появляется больше
возможностей для размещения своего капитала на более выгодных условиях
за рубежом.
2.
Риск демпингового снижения процентных ставок. Возможность
доминирования более развитых иностранных банков над менее развитыми
национальными.
3.
Риск сравнительной потери деловой репутации. В результате
вступления в ВТО некоторые национальные банки, в связи с недостаточно
устоявшейся деловой репутацией, могут потерять её, не выдержав
конкуренции с иностранными банками.
4.
Риск потери самостоятельности кредитной системы. Банковский
сектор определенной страны в результате интеграции способен утратить
суверенитет, что влечет за собой прямую угрозу национальной безопасности.
Так, еще когда только стоял вопрос о возможном вступлении Росси в ВТО
были сформулированы следующие два ведущих принципа для уменьшения
доли вышеперечисленных рисков.
Первый принцип – принцип национального приоритета. Он связан с
необходимостью контроля над деятельностью отечественной экономики, так
как
чрезмерная
либерализация
способна
привести
к
доминированию
иностранных банков и снижению конкурентоспособности российских банков,
что, в свою очередь, вызовет увеличение оттока капитала.
Второй
принцип
–
принцип
паритета
возможностей,
который
подразумевает под собой важность обеспечения стимулирующего воздействия
иностранной конкуренции при сохранении национального суверенитета в
банковской отрасли.
В августе 2012 года Россия стала официальным членом ВТО, и появилась
реальная необходимость в контроле иностранного капитала в национальной
банковской системе. В качестве одной из таких мер контроля выступает закон,
уже упомянутый выше, о полном запрете филиалов иностранных банков на
территории России. Также Министерством финансов РФ был представлен
законопроект, согласно которому доля участия иностранного капитала не
должна быть выше 50%. Опубликована поправка в закон “О банках и
банковской деятельности”, говорящая о том, что Правительство РФ по
согласованию с ЦБ РФ имеет право определять размер квоты, которая на
данный момент пока не установлена. Данный лимит уже вводился ранее – квота
существовала до 2002 года, и её размер составлял 12%. Но на практике данный
запрет не применялся, так как иностранный капитал в российских финансовых
организациях на тот момент ни разу не превысил установленную планку.
Введенные ограничения, в первую очередь, необходимы для того, чтобы
устранить правовую коллизию, которая заключалась в том, что статья 18 закона
“О
банках
и
банковской
деятельности”
разрешала
ЦБ
РФ
вводить
ограничивающие меры при достижении лимита иностранного капитала, тогда
как размер квоты определен не был. Данная мера также необходима для
соблюдения
принципа,
выдвинутого
Организацией
экономического
сотрудничества и развития (ОЭСР) – транспарентности, требующего от России
прозрачности внутреннего законодательства.
И так, Россия, вступив в ВТО, открыла для себя новые возможности на
мировом рынке и в тоже время подвергла национальную экономику риску
снижения уровня суверенитета. Веря в позитивные тенденции, можно
надеяться, что Россия от данного шага больше выиграла, чем проиграла. В
любом случае, более наглядная картина появится ближе к 2018 году.